Valor de la propuesta:

$580,000,000

Anticipo Recibido

$87,000,000

Meses

V/r Inversin
Inversin Acumulada (Egresos)
V/r BrutoActas
Amortiz anticipo
Total recibido Acta
Ingresos
Prstamo

$4,300,000

$19,805,000

$20,970,000

$30,290,000

$4,300,000

$24,105,000

$45,075,000

$75,365,000 $110,315,000

$34,950,000
$16,776,000
$2,516,400
$14,259,600

$87,000,000

$101,259,600
-$9,055,400

AIU= % CD (% Costo directo)

AIU=

$70,090,000 ( Vr recibido + Vr pagado)

$13.75

Es necesario utilizar dinero externo del proyecto en los meses de 4,5,6,7,8,9,10,11 y 12, donde ya el contratista ha invertido e
n
Utilizo la frmula de pago ltimo al final del negocio;
F=P(1+i)
Esta frmula se utiliza para cada mes faltante as:
n
14
Mes 4 F=P(1+i)
F= 9055400 (1+0.01)
F4=
$10,408,949

Quiere decir ste dato que lo que el contratista presta en el mes 4 es $9'055.400 y al recibir la ltima acta
le toca pagar $10'408.449, lo que quiere decir que por ste prstamo debe pagar $ 1'353.549 de intereses.
Se hace igual para cada mes en negativo;
n
Mes 5 F=P(1+i)

13
F= (24946000-9055400) (1+0.01)
F5=
18,084,985
Hay que tener en cuenta que el prstamo para ste mes no es de 24'946.000 sino que hay
que sumar los 9055400 que ya consegu para el mes anterior. Igual se trabaja para todos
los meses faltantes

Quiere decir ste dato que lo que el contratista presta en el mes 5 es $15'890.600 y al recibir la ltima acta
le toca pagar $18'084.985, lo que quiere decir que por ste prstamo debe pagar $ 2'194.385 de intereses.

n
Mes 6 F=P(1+i)

12
F= (34'825.200-15'890.600-9'055.400) (1+0.01)
P = 9'879.200

ste valor de P es igual que restar del valor de la Inversin menos el total recibidodel Acta (40'775.000-30'895.800)
F6=
11'132.130
Hay que tener en cuenta que el prstamo para ste mes no es de 34'950.000 sino de 9'879.200
lo que quiere decir que de intereses se deben pagar (11'132.130-9'879.200), 1'252.930

n
Mes 7 F=P(1+i)

11
F= (46'600.000-38'447200) (1+0.01)
P = 8'152.800

F7=
9,095,821
Hay que tener en cuenta que el prstamo para ste mes no es de 42'978.400 sino de 8'152.800
lo que quiere decir que de intereses se deben pagar (9'095.821-8'152.800), 943.021

n
Mes 8 F=P(1+i)

10
F= (51'260.000-38'025.600) (1+0.01)
P = 13'234.400

F8=
14,619,011
Hay que tener en cuenta que el prstamo para ste mes no es de 56'212.400 sino de 13'234.800
lo que quiere decir que de intereses se deben pagar (14'619.011-13'234.400), 1'384.611

n
Mes 9 F=P(1+i)

9
F= (58'250.000-41'590.500) (1+0.01)
P = 16'659.500

F9=
18,220,250
Hay que tener en cuenta que el prstamo para ste mes no es de 72'871.900 sino de 16'659.500
lo que quiere decir que de intereses se deben pagar (18'220.250-16'659.500), 1'560.750

YA EL VALOR DE P DEL MES 10 EN ADELANTE ES POSITIVO, ENTONCES NO SE HACE LA

OPERACIN.
Suma de Intereses mes a mes
Ingreso Inicial
Prstamos
Total Ingresos

Valores a Pagar mes a mes

$8,689,246
$580,000,000
$72,871,900
$652,871,900

$81,561,146

Egresos

$591,471,146

Utilidades reales

$61,400,754

Si volvemos al problema inicial tenamos

Ingresos
$580,000,000
Egresos
$509,910,000
Utilidad al iniciar
$70,090,000
Si a sta utilidad inicial le resto lo que tengo que pagar de intereses entonces:
Utilidad Real
$61,400,754

Se debe tener en cuenta que se deben pagar los intereses generados no de la utilidad del
Contratista sino del bolsillo del contratante, entonces convierto el valor de los intereses en
Porcentaje del AIU para que mi utilidad no rebaje, entonces:
Nuevo AIU =
AIU=
AIU=

$78,779,246
15.45
15.50%

10

11

$37,280,000

$40,775,000

$46,600,000

$51,260,000

$58,250,000

$41,940,000

$32,620,000

$147,595,000

$188,370,000

$234,970,000

$286,230,000

$344,480,000

$386,420,000

$419,040,000

$25,164,000

$36,348,000

$45,232,000

$44,736,000

$48,930,000

$55,920,000

$61,512,000

$3,774,600

$5,452,200

$6,784,800

$6,710,400

$7,339,500

$8,388,000

$9,226,800

$21,389,400

$30,895,800

$38,447,200

$38,025,600

$41,590,500

$47,532,000

$52,285,200

$122,649,000

$153,544,800

$191,992,000

$230,017,600

$271,608,100

$319,140,100

$371,425,300

-$24,946,000

-$34,825,200

-$42,978,000

-$56,212,400

-$72,871,900

-$67,279,900

-$47,614,700

ya el contratista ha invertido el anticipo y ha gastado mas de lo que recibi por el acta

75.000-30'895.800)

12

13

14

15

16

17

18

$29,125,000

$23,300,000

$20,970,000

$17,475,000

$448,165,000

$471,465,000

$492,435,000

$509,910,000

$70,328,000

$49,144,000

$44,950,000

$27,960,000

$53,000,000

$10,549,200

$7,371,600

$6,742,500

$4,194,000

$7,950,000

$59,778,800

$41,772,400

$38,207,500

$23,766,000

$45,050,000

$431,204,100

$472,976,500

$511,184,000

$534,950,000

$580,000,000

-$16,960,900

$1,511,500

$18,749,000

$25,040,000

$25,040,000

$25,040,000

$70,090,000

Meses
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18

Inversin (Egresos)
4,300,000
19,805,000
20,970,000
30,290,000
34,950,000
37,280,000
40,775,000
46,600,000
51,260,000
58,250,000
41,940,000
32,620,000
29,125,000
23,300,000
20,970,000
17,475,000

Egresos Acumulados Ingresos Brutos Ingresos Netos

87,000,000
24,105,000
45,075,000
75,365,000
110,315,000
16,776,000
14,259,600
147,595,000
25,164,000
21,389,400
188,370,000
36,348,000
30,895,800
234,970,000
45,232,000
38,447,200
286,230,000
44,736,000
38,025,600
344,480,000
48,930,000
41,590,500
386,420,000
55,920,000
47,532,000
419,040,000
61,512,000
52,285,200
448,165,000
70,328,000
59,778,800
471,465,000
49,144,000
41,772,400
492,435,000
44,950,000
38,207,500
509,910,000
27,960,000
23,766,000
0
0
53,000,000
45,050,000

Ingresos Acumulados
87,000,000
87,000,000
87,000,000
87,000,000
101,259,600
122,649,000
153,544,800
191,992,000
230,017,600
271,608,100
319,140,100
371,425,300
431,204,100
472,976,500
511,184,000
534,950,000

580,000,000

GRAFICO DE INGRESOS
700,000,000

600,000,000

INGRESOS ACUMULADOS

500,000,000

400,000,000
Column F
300,000,000

200,000,000

100,000,000

0
1

MESES

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

600,000,000

500,000,000

INVERSIONES ACUMULADAS

400,000,000

300,000,000
Column C

200,000,000

100,000,000

0
1

10

MESES DE INVERSION

11

12

13

14

15

16

17

18

INGRESOS CONTRA EGREOS

INGRESOS AZUL
EGRESOS ROJO

700,000,000

600,000,000

IGRESOS Y EGRESOS

500,000,000

400,000,000

Column C
87,000,000

300,000,000

200,000,000

100,000,000

0
1

MESES

10

11

12

13

14

15

16

17

18