Leyes Del Sistema Bancario

2002 Banguat>Nuevas Leyes Financieras 3jun02
NUEVAS
LEYES FINANCIERAS
DE GUATEMALA
Lic. Lizardo A. Sosa L.
Presidente del Banco de uate!ala
uate!ala" junio de 2002
I. ANTECEDENTES
REFORMA MONETARIA Y
FINANCIERA 1924-1926: se crea el
Quetzal y el a!c" Ce!tral #e $uate%ala
REFORMA ANCARIA 1944-1946: se
crea el a!c" #e $uate%ala c"! su &ey
Or'(!)ca* &ey M"!etar)a y &ey #e a!c"s
REFORMA+ ANCARIA+ ,I+-ER+A+
19./ - 2001
2
A partir de 1995 se hicier! re"r#as
parcia$es a $a $e%is$aci&! "i!a!ciera te!de!tes
a'
I#p($sar $a $i)era$i*aci&! + di,ersi"icaci&! de
$a "erta de prd(cts + ser,icis )a!caris
Frta$ecer $a i!depe!de!cia "(!ci!a$ de$
&r%a! s(per,isr para $a rea$i*aci&! de s(s
"(!ci!es de ,i%i$a!cia e i!specci&!
1
Gara!ti*ar a$ ahrra!te $a rec(peraci&! de s(s
dep&sits #edia!te $a creaci&! de $a Le+ para $a
-rtecci&! de$ Ahrr
Frta$ecer $a s$,e!cia de $as i!stit(ci!es
)a!carias i!cre#e!ta!d a 1./ e$ #!t
#0!i# de$ patri#!i re1(erid
A%i$i*ar prcedi#ie!ts de re%($ari*aci&! +
$i1(idaci&! )a!caria
Re%($ar e$ cr2dit tr%ad a e#presas +
pers!as ,i!c($adas + re$aci!adas c! $s
)a!cs
4
II. REF3RMA DE LAS LEYES FINANCIERAS
FUNDAMENTALES
LEY DEL
MERCAD3 DE
LEY DE
4ANC3S Y
GRU-3S F.
LEY
LEY DE
LI4RE NEG.
DE DIVISAS
LEY DE
F3ND3S DE
VAL3RES
3RG5NICA
4ANGUAT
-ENSI3NES
LEY DE
SU-ERVISI6N
FINANCIERA
LEY
M3NETARIA
.
REF3RMA CENTRAL
Da e$ #arc $e%a$ para e$ c(#p$i#ie!t de $a #isi&!
c!stit(ci!a$ de re%($ar $a CIRCULACI6N DE LA
M3NEDA
Es acrde a $s rets de %$)a$i*aci&! "i!a!ciera
Da (! #arc %e!era$7 8%i$ + "$e9i)$e 1(e )ri!da certe*a
:(r0dica + c!tri)(+e a $a e"icie!cia7 tra!spare!cia +
c#petiti,idad de $as acti,idades "i!a!cieras7 rie!tad a
pr#,er (!a %esti&! s&$ida de ad#i!istraci&! de ries%s
Es (!a re"r#a INTEGRAL 1(e c#pre!de $a
pr#($%aci&! de !(e,as $e+es "i!a!cieras7 pr $ 1(e ! se
$i#ita a (!a re"r#a p(!t(a$ de a$%(!s art0c($s de $as
$e+es e9iste!tes
6
LEY 3RG5NICA DEL 4ANC3 DE
GUATEMALA
Decret N. 1;<=..= de$ C!%res de $a
Rep>)$ica7 apr)ada e$ =? de a)ri$ de
=..=. Vi%e!te desde e$ 1 de :(!i de =..=.
2
LA NUEVA LEY 3RG5NICA DEL 4ANC3 DE
GUATEMALA SU-ERA LAS RIGIDECES DEL
MARC3 LEGAL ANTERI3R
Esta3lece u! %a!#at" clar" e! cua!t" al "34et)5" 6ue
#e37a! alca!zar las aut"r)#a#es %"!etar)as
Es8ec)9)ca l"s %eca!)s%"s #e aut"!"%7a "8erac)"!al #el
a!c" #e $uate%ala
El)%)!a la e:ces)5a #)screc)"!al)#a# 8ara actuar c"%"
8resta%)sta #e ;lt)%a )!sta!c)a
Crea re6uer)%)e!t"s #e res8"!sa3)l)#a# 8ara el a!c" #e
$uate%ala y "3l)'a a la tra!s8are!c)a e! la c"!#ucc)<! #e
la 8"l7t)ca %"!etar)a
El)%)!a #)s8"s)c)"!es 3asa#as e! =la e:ce8c)<!> y !" e!
=la re'la>
Es 8arte )!te'ral #e las leyes 9)!a!c)eras ce!trales
/
3RIENTACI6N DE LA NUEVA LEY
3RG5NICA DEL 4ANGUAT
F3RTALECE
AUTONOMA AUTONOMA
AUMENTA
EFECTIVIDA EFECTIVIDAD D DE LA
-3L@TICA
M3NETARIA
L3GR3 DE LA
ESTABILIDAD ESTABILIDAD
F3RTALECE
CREDIBILIDAD CREDIBILIDAD
9
EFECTIVIDA EFECTIVIDAD D A A
CREDI4ILIDAD CREDI4ILIDAD B B AUT3N3M@A AUT3N3M@A
I.
CLARIDAD
DEL
34CETIV3
FUNDA<
MENTAL
9ac)l)ta la
c"!secuc)<! #el
"34et)5"
esta3lece u!
c"rrect" es6ue%a
#e re!#)c)<! #e
cue!tas a!te la
s"c)e#a#
II.
AUT3N3M@A
3-ERATIVA
)!#e8e!#e!c)a
e! el us" #e
)!stru%e!t"s
trasla8e e! el
8er7"#" #e
#urac)<! #e l"s
,)rect"res
res8ect" al
-"#er E4ecut)5"
#est)tuc)<! #e
,)rect"res s<l"
8"r causa
esta3lec)#a
III.
AUT3N3M@A
EC3N6MICA
FINANCIERA
trata%)e!t" #e las
#e9)c)e!c)as !etas "
e:ce#e!tes !et"s
#el 3a!c" ce!tral
%a!te!)%)e!t"
#el ca8)tal #el
3a!c" ce!tral 8"r
8arte #el Esta#"
cr?#)t" cer" al
'"3)er!"
#e9)!)c)<! clara #e
relac)"!es 3a!c"
ce!tral- '"3)er!"
IV. TRANS-A<
RENCIA Y
RENDICI6N
DE CUENTAS
la 8"l7t)ca
%"!etar)a y sus
9u!#a%e!t"s
#e3e! #arse a
c"!"cer al
8;3l)c"
el 3a!c" ce!tral
#e3e re!#)r
cue!tas
8er)<#)ca%e!te
a!te el C"!
1
'
0
res"
-RINCI-ALES AS-ECT3S DE LA NUEVA LEY
3RG5NICA
De$i#ita e$ ):eti, "(!da#e!ta$
Frta$ece $a a(t!#0a
-ri,i$e%ia e$ (s de i!str(#e!ts i!directs
Rede"i!e e$ e!ca:e
Rede"i!e e$ r$ de presta#ista de >$ti#a
i!sta!cia
Frta$eci#ie!t patri#!ia$ de$ )a!c ce!tra$
E9i%e a$ )a!c ce!tra$ tra!spare!cia + re!dici&!
de c(e!tas
11
LA NUEVA LEY 3RG5NICA RESCATA
EL ES-@RITU DE LA LEY DE 19D;
U! )a!c ce!tra$ capa* de c!d(cir $a p$0tica #!etaria
c! a(t!#0a + e"ecti,idad
...c! (! capita$ s&$id7 aprtad pr e$ Estad
...1(e te!%a a s( dispsici&! $s i!str(#e!ts !ecesaris
para a$ca!*ar $a esta)i$idad
...c! $a capacidad de respa$dar $s #edis de pa% c!
reser,as i!ter!aci!a$es adec(adas
...1(e participe acti,a#e!te c! peraci!es e! e$
#ercad a)iert para adec(ar $s #edis de pa%
...1(e sea a(t&!# de$ G)ier!7 per 1(e $ asesre + se
crdi!e c! tras p$0ticas
12
LEY M3NETARIA
Decret N. 1E<=..= de$ C!%res de $a
Rep>)$ica7 de$ =D de a)ri$ de =..=. Vi%e!te
desde e$ 1 de :(!i de =..=.
El c"!te!)#" #e la &ey M"!etar)a se
e!cue!tra estrec@a%e!te relac)"!a#" c"! la &ey
Or'(!)ca #el a!c" #e $uate%ala y c"! la &ey #e
&)3re Ne'"c)ac)<! #e ,)5)sas
11
-RINCI-ALES AS-ECT3S DE LA LEY
M3NETARIA
El a!c" #e $uate%ala c"%" >!ic e#isr
&a (!idad #!etaria se #e!"%)!a QuetzalA BQC
El 6uetzal se e%8lear( c"%" (!idad de c(e!ta +
#edi de pa% e! t"#" act" " !e'"c)" #e c"!te!)#"
#)!erar)" y te!#r( 8"#er l)3erat"r)" #e #eu#as* sa$,
1(e $as partes c"!5e!c)"!al%e!te y e! 9"r%a e:8resa
#)s8"!'a! l" c"!trar)"
$ara!t)za la $i)re c!,erti)i$idad e9ter!a #e la
%"!e#a* as7 c"%" la %"5)l)#a# #e ca8)tales
14
-RINCI-ALES AS-ECT3S DE LA LEY
M3NETARIA
3)$i%aci&! de$ )a!c ce!tra$ de ca#)iar 3)lletes y
%"!e#as !ac)"!ales #e cual6u)er #e!"%)!ac)<! 8"r
3)lletes " %"!e#as !ac)"!ales* as7 c"%" #e a%"rt)zar
y ca!4ear $as pie*as !aci!a$es7 deteriradas
+e #e9)!e! l"s act)5"s 6ue c"!st)tuye! las reser,as
#!etarias i!ter!aci!a$es
+e es8ec)9)ca! las de!#i!aci!es + caracter0sticas
de $s )i$$etes * las #e!"%)!ac)"!es #e %"!e#a
%et(l)ca* sus aleac)"!es y t"lera!c)as
1.
LEY DE 4ANC3S Y GRU-3S
FINANCIER3S
Decret N. 19<=..= de$ C!%res de $a
Rep>)$ica7 de$ =9 de a)ri$ de =..=.
Vi%e!te desde e$ 1 de :(!i de =..=.
16
IM-3RTANCIA DE
L3S 4ANC3S
DENTR3 DEL
SISTEMA
FINANCIER3'
AF3RR3 DE -ERS3NAS7
EM-RESAS7
INSTITUCI3NES Y
SECT3R -G4LIC3
INTERMEDIACI
6N
FINANCIERA
CANALIHAR EL
AF3RR3 A SU US3 M5S
-R3DUCTIV3
4ANC3S
EVALGAN CALIDAD Y
RIESG3 DE -R3YECT3S A
FINANCIAR
3T3RGAN CRIDIT3 A
SECT3RES EC3N6MIC3S Y
S3CIALES
CREAN DINER3
SECUNDARI3
TRANSMITEN
LA -3L@TICA
M3NETARIA
12
34S3LESCENCIA DE LA LEGISLACI6N
ANTERI3R
Ls ca#)is tec!$&%ics + estr(ct(ra$es
e9peri#e!tads pr $s #ercads "i!a!ciers
e! $as >$ti#as d2cadas re)asar! $a
c!cepci&! 1(e de ta$es #ercads t(,ier!
$s $e%is$adres e! $s aJs c(are!ta
S(r%i#ie!t de #>$tip$es #eca!is#s de
captaci&! + c$caci&! 1(e ! esta)a!
re%($ads
1/
LA NUEVA LEY DA MAY3R AM-LITUD EN LAS
3-ERACI3NES DE L3S 4ANC3S
Ma+r %rad de (!i,ersa$idad e! $as peraci!es de
$s )a!cs'
Se per#ite a $s )a!cs rea$i*ar tr tip de
peraci!es asciadas a$ %ir )a!cari7 ta!t $as
+a e9iste!tes c# $as 1(e e! (! "(t(r se
%e!ere!
N se per#ite a $s )a!cs participar7 directa
i!directa#e!te7 e! acti,idades 1(e ! sea!
c#pati)$es c! s( !at(ra$e*a )a!caria
19
LA NUEVA LEY REGULA L3S GRU-3S
FINANCIER3S EN RELACI6N C3N 4ANC3S
Ls %r(ps "i!a!ciers c!stit(+e! (!a estr(ct(ra
r%a!i*aci!a$ 1(e7 pr s( !at(ra$e*a7 "aci$ita! e$
apr,echa#ie!t de ec!#0as de a$ca!ce + de esca$a'
Las ec!#0as de a$ca!ce se rea$i*a! sie#pre
1(e e$ cst de prd(cir e! "r#a c!:(!ta
KGr(p Fi!a!cierL $s prd(cts "i!a!ciers es
i!"erir a $s csts de cada (! pr separad
Las ec!#0as de esca$a se prese!ta! c(a!d
e$ i!cre#e!t de $a prd(cci&! de (!a e#presa7
ca(sa (! i!cre#e!t #e!s 1(e prprci!a$ e! s(s
csts
20
Ls Gr(ps Fi!a!ciers est8! re%($ads
e! $s art0c($s =E a$ ?1 de $a !(e,a $e+'
A(tri*aci&! + r%a!i*aci&!
Vi%i$a!cia e i!specci&! c!s$idada
Us de de!#i!aci!es i%(a$es
se#e:a!tes
-res(!ci&! de $a e9iste!cia de %r(ps
"i!a!ciers
21
LA NUEVA LEY -ERMITE LA
SU-ERVISI6N C3NS3LIDADA
Se re"iere a $a ,i%i$a!cia e i!specci&! de
(! %r(p "i!a!cier s)re $a )ase de cada
e#presa i!di,id(a$ + a !i,e$ %$)a$
Se t#a e! c(e!ta $a e,a$(aci&! de$
i#pact pte!cia$ de tras e#presas de$
%r(p hacia e$ )a!c
22
&ey #e a!c"s y $A FA BC"!t)!uac)<!C
LA NUEVA LEY F3RTALECE EL 4UEN
G34IERN3 C3R-3RATIV3
El $"3)er!" C"r8arat)5" se re'ula e! l"s art7cul"s
.. a ./A
Es u! c"!ce8t" 6ue @ace re9ere!c)a a la
+u8er5)s)<! I!te'ral* la cual re6u)ere:
A(trre%($aci&!: El C"!se4" #e
A#%)!)strac)<! #e9)!e la 8"l7t)ca #e
a#%)!)strac)<!* e5aluac)<! y c"!tr"l #e
r)es'"s
21
E!te s(per,isr e"icie!te: E!te su8er5)s"r (')l* c"!
a%8l)as 9aculta#es sa!c)"!at"r)as* 6ue )!@)3a las %alas
8r(ct)cas " 8r(ct)cas )%8ru#e!tes
Discip$i!a de #ercad: &a #)5ul'ac)<! #e
)!9"r%ac)<! #e3e ser c"!9)a3le* su9)c)e!te* tra!s8are!te*
rele5a!te y "8"rtu!a* 8ara 6ue 8er%)ta:
Al su8er5)s"r %e4"rar la
su8er5)s)<!
Al 8;3l)c" t"%ar %e4"res #ec)s)"!es y 8"!#erar las
#)5ersas "8c)"!es #e re!ta3)l)#a# y r)es'" 6ue se le
"9rece!
24
LA NUEVA LEY ESTA4LECE UN ESMUEMA
5GIL Y 3-3RTUN3 DE SALIDA KArts. E. a$ 95L
AA -la! #e re'ular)zac)<! 8"r #e9)c)e!c)a
8atr)%"!)al
A +us8e!s)<! #e "8erac)"!es
CA E:clus)<! #e act)5"s y 8as)5"s
,A F"!#" 8ara la -r"tecc)<! #el A@"rr"
2.
A. UN S6L3 ESMUEMA DE REGULARIHACI6N
Y SALIDA
E!tidad c!
-r)$e#as
Detecta
Reprta
-r)$e#as
-$a! de
Re%($ari*aci&!
S(spe!si&! de
3peraci!es +
Re%i#e! Especia$
KSa$ida de$ #ercadL
E!tidad
Re%($ari*ada
26
4. CAUSAS Y EFECT3S DE LA SUS-ENSI6N
DE 3-ERACI3NES
S(spe!si&! de 3peraci!es
C a ( s a s
S(spe!si&! de$
-a% de s(s
3)$i%aci!es
De"icie!cia
-atri#!ia$ Ma+r
a$ 5./
Fa$ta de prese!taci&!7 de
recha* pr
i!c(#p$i#ie!t7 de$ -$a!
de Re%($ari*aci&!
E " e c t s
M(eda e! s(spe!s
td prces #edida
ca(te$ar c!tra $a
e!tidad
N p(ede c!traer !(e,as
)$i%aci!es7 se s(spe!de $a
e9i%i)i$idad de pasi,s + e$
de,e!%a#ie!t de i!tereses
N p(ede
rea$i*ar pera<
ci!es e! $a
C8#ara de
C#pe!saci&!
La C(!ta M!etaria
!#)ra (!a C(!ta de
E9c$(si&! de Acti,s +
-asi,s
22
C. CUNTA DE ENCLUSI6N DE ACTIV3S Y -ASIV3S
Es !#)rada pr $a C(!ta M!etaria a prp(esta de $a
S(peri!te!de!cia de 4a!cs
Se i!te%ra pr tres #ie#)rs
Depe!de "(!ci!a$#e!te de$ S(peri!te!de!te de
4a!cs
Dar8 c(e!ta de s( act(ar a $a C(!ta M!etaria
a tra,2s de $a S(peri!te!de!cia de 4a!cs
La C(!ta de E9c$(si&! esta "ac($tada para e9c$(ir7
de $a e!tidad s(spe!dida7 $s acti,s + pasi,s
c!"r#e $a pre$aci&! 1(e $a $e+ disp!e7 a "i! de
sa$,a%(ardar $s i!tereses de$ p>)$ic
2/
D. F3ND3 -ARA LA -R3TECCI6N DEL AF3RR3
<F3-A<
Cu3re @asta u! %"!t" #e Q20*000* " su
e6u)5ale!te e! %"!e#a e:tra!4era* 8"r 8ers"!a
)!#)5)#ual " 4ur7#)ca
+e c"!st)tu)r( c"! las cu"tas "3l)'at"r)as #e l"s
3a!c"s y c"! l"s re!#)%)e!t"s #e sus
)!5ers)"!es* 8r)!c)8al%e!te
+er( a#%)!)stra#" 8"r el a!'uat y 9)scal)za#"
8"r la +u8er)!te!#e!c)a #e a!c"s
29
LEY DE SU-ERVISI6N FINANCIERA
Decret N. 1O<=..= de$ C!%res de $a Rep>)$ica7 de$ =5
de a)ri$ de =..=. Vi%e!te desde e$ 1 de :(!i de =..=
Esta3lece 6ue la +u8er)!te!#e!c)a #e a!c"s es u!
<r'a!" #e 3a!ca ce!tral* 6ue act;a 3a4" la #)recc)<! #e
la Du!ta M"!etar)a* cuy" "34et" es 5)')lar e )!s8ecc)"!ar
a l"s 3a!c"s* s"c)e#a#es 9)!a!c)eras* )!st)tuc)"!es #e
cr?#)t"* a9)a!za#"ras* ase'ura#"ras* al%ace!a#"ras*
casas #e ca%3)"* 'ru8"s 9)!a!c)er"s y sus e%8resas
c"!tr"la#"ras* y las #e%(s e!t)#a#es 6ue "tras leyes
#)s8"!'a!
10
La Le+ de S(per,isi&! Fi!a!ciera c!"iere a $a
S(peri!te!de!cia de 4a!cs $as herra#ie!tas !ecesarias
para s( "rta$eci#ie!t7 i!c$(+e!d $s aspects si%(ie!tes'
I!depe!de!cia "(!ci!a$
-er%)te el %e4"r cu%8l)%)e!t" #e sus 9)!es e! 3e!e9)c)" #e la
a8l)cac)<! #e la !"r%at)5)#a# 8ara 8reser5ar la l)6u)#ez*
s"l5e!c)a y 3ue! 9u!c)"!a%)e!t" #el s)ste%a 9)!a!c)er"
!ac)"!al
Fac($tades para e:ercer $a s(per,isi&! c!s$idada
&a +u8er)!te!#e!c)a #e a!c"s real)zar( la 5)')la!c)a e
)!s8ecc)<! #e las e!t)#a#es e! 9"r%a )!#)5)#ual y e! 9"r%a
c"!s"l)#a#a
11
&ey #e +u8er5)s)<! AAA BC"!t)!uac)<!C
Capacidad sa!ci!atria
+e #"ta al <r'a!" su8er5)s"r #e a%8l)as 9aculta#es
sa!c)"!at"r)as
-rtecci&! $e%a$
N" 8"#r( )!)c)arse 8r"ces" 8e!al e! c"!tra #el
+u8er)!te!#e!te #e a!c"s y #e l"s I!te!#e!tes s)! 6ue
8re5)a%e!te la C"rte +u8re%a #e Dust)c)a #eclare 6ue @a
lu'ar el %)s%"A A#)c)"!al%e!te* )!st)tuye u! %eca!)s%" 8ara
su9ra'ar 'ast"s y c"stas 8"r 8r"ces"s 8la!tea#"s e! c"!tra #e
sus aut"r)#a#es* 9u!c)"!ar)"s y e%8lea#"s* 8"r act"s y
#ec)s)"!es a#"8ta#"s e!
el e4erc)c)" #e sus 9u!c)"!es
12
&ey #e +u8er5)s)<! AAA BC"!t)!uac)<!C
Ad#i!istraci&! de ries%s
+e 9aculta al <r'a!" su8er5)s"r 8ara 6ue e5al;e
las 8"l7t)cas* 8r"ce#)%)e!t"s* !"r%as y s)ste%as #e las
e!t)#a#es* ase'ura!#" 6ue cue!te! c"! 8r"ces"s
)!te'rales #e a#%)!)strac)<! #e r)es'"
Tra!spare!cia e! $a i!"r#aci&!
+e 9aculta al <r'a!" su8er5)s"r 8ara
)!terca%3)ar )!9"r%ac)<! c"! "tras e!t)#a#es #e su8er5)s)<!*
!ac)"!ales y e:tra!4erasE as7 c"%" 8ara re6uer)r y
8u3l)car* e! 9"r%a )!#)5)#ual " c"!s"l)#a#a*
)!9"r%ac)<! s"3re las e!t)#a#es
su8er5)sa#as
11
III. 4ENEFICI3 DE LAS NUEVAS LEYES
FINANCIERAS
Frta$eci#ie!t + c!s$idaci&! de $a s$,e!cia7 $i1(ide*
+ e"icie!cia de $as e!tidades )a!carias
Ap+ si%!i"icati, a $a c!s$idaci&! de $a esta)i$idad
#acrec!&#ica
Red(cci&! de$ #ar%e! de i!ter#ediaci&! "i!a!ciera' E!
e$ #edia! p$a*7 $s )a!cs c! a$tas tasas de i!ter2s !
ser8! c#petiti,s respect a $s )a!cs c! #e!res
tasas de i!ter2s acti,as P sa$e! de$ siste#a pr
#eca!is#s de #ercad7 a(#e!ta! s( e"icie!cia para
c#petir
14
4ENEFICI3 DE LAS NUEVAS LEYES FINANCIERAS
<<<<<<<<<<<<<<<
4ri!da (! #arc :(r0dic prpici para $a
#der!i*aci&! + "rta$eci#ie!t de $as
e!tidades )a!carias (banca universal, ru!"s
#inancier"s $ an%lisis &e ries"L
-si)i$ita $a s(per,isi&! c!s$idada de %r(ps
"i!a!ciers Ki!c$(+e!d "##'s("reL
Frta$ece $a capacidad s(per,isra +
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ca!a$i*aci&! de$ ahrr + red(cci&! de $as tasas de
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prd(cti,a
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2002 Banguat>Nuevas Leyes Financieras 3jun02

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