Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico

XVII CURSO INTERNACIONAL DE

CRDITO EDUCATIVO
APICE - OEA
SEYC e ICEEQROO
Conferencia:
Indicadores de Coso ! "a E#ciencia de
"as Insi$ciones de Cr%dio Ed$cai&o
'ario (a"d)&ar
Secreario E*ec$i&o
C O N A P E
Canc+n, '%-ico
Oc$.re /001
0
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
INDICADORES DE COSTO Y LA E2ICIENCIA DE
LAS INSTITUCIONES DE CREDITO EDUCATIVO
Los fen!enos in"acionarios y la devaluacin de las !onedas de los
#a$ses en v$as de desarrollo %an incre!entado la atencin sobre el
te!a de los costos de las or&ani'aciones( )i bien es cierto, este factor
#or s$ !is!o ya es clave en el accionar de los entes burocr*ticos y
#roductivos, es evidente +ue el entorno socio econ!ico de las
e!#resas #,blicas y #rivadas %an incor#orado otros factores +ue
vienen a refor'ar su i!#ortancia(
En la vida de las or&ani'aciones, sobre todo en los tie!#os +ue corren,
solo existen unos cuantos factores +ue !antienen vi&encia absoluta,
#or enci!a de las condiciones sociales, #ol$ticas y econ!icas del
entorno- costos, fnan'as, de!anda, conoci!iento y tecnolo&$a son
al&unos de ellos(
En diferentes #eriodos de la %istoria, la abundancia de !ateria #ri!a, la
dis#onibilidad de recurso %u!ano o la incor#oracin !asiva de
ca#itales %a favorecido a las e!#resas. #ero ni a,n en esos casos, el
te!a de los costos %a #odido ser obviado, #ues el e!#resario sie!#re
a/ustar$a los #rocedi!ientos #ara o#erar con el !$ni!o costo( )i esto
es as$ en #eriodos de bonan'a, con !uc%o !*s nfasis se !edir*n los
costos en #eriodos de crisis(
0
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
1urante los ,lti!os a2os, el factor costo %a #rovocado una de las
innovaciones !*s visibles en el ca!#o econ!ico- los #lanes de
contin&encia( 3ace solo un #ar de dcadas exist$an !edidas de
e!er&encia o, en el !e/or de los casos, acciones reconstructivas +ue
iban desde #a&os de se&uros %asta el levanta!iento de edifcios(
Cuando la sociedad tuvo !e/ores instru!entos #ara #redecir la
realidad, sean estos de $ndole !eteorol&ica, !i&ratoria, en el ca!#o
de la salud o en el !ane/o de variables econ!icas, el ele!ento costo
#as a tener !ayor relevancia en los c*lculos e!#resariales( 3oy, se
#ueden #redecir fen!enos naturales, incre!entos violentos en la
dis#osicin de !ano de obra, e#ide!ias o escase' de !ateria #ri!a,
con solo conectarse a una co!#utadora( 1etr*s de todo este
esfuer'o, en ,lti!a instancia, est* el af*n de !ini!i'ar costos, sean
estos !ateriales, ecol&icos, econ!icos o %u!anos(
En el ca!#o del crdito, el costo #asa a una /erar+u$a su#erior, #ues la
corriente +ue !ueve esta actividad es el dinero, y este ele!ento, en
extre!o sensible, condiciona en !uc%o el co!#orta!iento de la
or&ani'acin y su efciencia( Las instituciones de crdito, ade!*s de
#reocu#arse #or los costos !ateriales, los relacionados con el recurso
%u!ano, la tecnolo&$a y los costos &enerales de o#eracin, deben lidiar
con el costo del dinero, cual es su #rinci#al !otor(
45iene el crdito educativo una connotacin diferente, desde el #unto
de vista de los costos, en relacin con otras e!#resas fnancieras6 La
res#uesta no es si!#le. #ri!ero %ay +ue evaluar la subvencin +ue
recibe el or&anis!o de crdito educativo. es indis#ensable anali'ar sus
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Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
fuentes fnancieras y fnal!ente, dentro de ese contexto, elaborar una
/erar+u$a de inde#endencia fnanciera( Esta ,lti!a idea ser* el te!a
central de este ensayo(
Indicadores de cosos
7ara efectos de este docu!ento, es conveniente dividir el conce#to de
costo en dos vertientes- los costos re&ulares de toda or&ani'acin
burocr*tica y los costos es#ec$fcos de una entidad de crdito
educativo( Esta #ro#uesta se basa ,nica!ente en la ex#eriencia de
estar in!erso durante al&unos a2os en la e/ecucin de #ro&ra!as de
crdito educativo y de conocer de cerca el desarrollo de este ti#o de
iniciativas en otros #a$ses(
Costos comunes de las organizaciones burocrticas
5oda entidad burocr*tica enfrentar* costos ineludibles #ara su
funciona!iento- salarios, #a#eler$a, servicios b*sicos 8a&ua,
electricidad, telefon$a, etc9, ad+uisicin y renovacin de e+ui#o,
licencias infor!*ticas, correos, asesor$as y otras( :o es necesario
extenderse en esta !ateria #ues se sabe +ue en &eneral todos
#osee!os un conoci!iento ra'onable de estos as#ectos( M*s
relevante, !e #arece, ser$a ocu#arnos de los indicadores de este ti#o
de costos, #artiendo de la ex#eriencia cotidiana de una or&ani'acin
es#ec$fca de crdito educativo- La Co!isin :acional de 7rsta!os
#ara Educacin, CO:;7E, entidad estatal de crdito educativo de Costa
<ica(
=
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En #ri!er tr!ino conviene ex#licar +ue a+u$ se utili'ar*n dos
indicadores es#ec$fcos-
0( Intereses sobre #rsta!os versus &astos de o#eracin
2( >astos de o#eracin versus dese!bolsos a estudiantes
4
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Es evidente +ue existen otros indicadores, #ero #ara efectos de este
ensayo se tratan los dos anteriores, ba/o los si&uientes su#uestos-
)e anali'a una or&ani'acin sin fnes de lucro, #or lo tanto
los excedentes anuales se incor#oran al ca#ital de la
or&ani'acin(
5odo el dinero clasifcado co!o ?dese!bolsos a estudiantes?
es ree!bolsable, de tal for!a +ue el !ecanis!o ba/o
an*lisis es el #rsta!o y no la beca(
:o se incluyen ero&aciones extraordinarias +ue #udieran
distorsionar el co!#orta!iento #eridico de las variables.
e/e!#lo- donaciones inter&uberna!entales establecidas #or
ley, cat*strofes fnancieras u otro fen!eno i!#redecible(
Intereses sobre prstamos versus gastos de operacin
En teor$a fnanciera, se #arte del #rinci#io de +ue los intereses +ue
&eneren los #rsta!os deben #rote&er la desca#itali'acin y ade!*s,
cubrir al !enos el costo de o#eracin de la entidad( El #ri!er #unto
no se va a anali'ar en este ca#$tulo, #ues no ata2e directa!ente al
te!a de costo o#eracional, #ero s$ se abordar* !*s adelante co!o un
costo fnanciero de los #ro&ra!as de crdito educativo(
)e entiende +ue la relacin entre intereses y &asto de o#eracin se
deriva de la #re!isa de +ue los rditos de la actividad #rinci#al deben
costear, al !enos, el &asto de funciona!iento or&ani'acional(
@
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El cuadro :A0 re#resenta la relacin de estas variables durante el
#eriodo 0BB0 - 2004, a #artir de los datos de CO:;7E(
CUADRO N1
Intereses sobre prstamos versus gastos de operacin
CONAPE
1! "#!!$
Ci%ras en mi&&ones de co&ones
A '
A(O IN)ERE*E* *O'RE
PR+*)A,O*
-A*)O* DE
OPERACI.N
A / '
0BB0 CD @0(= 0(=
0BB0 BE(2 E2(0 0(2
0BB2 040(4 000(E 0(2
0BB= 0DC(D 000(@ 0(C
0BB4 200(4 0=E(= 0(4
0BB@ 2CC(E 0C4(0 0(C
0BBC ==B(D 2=0(B 0(@
0BBD 4CC(C 2@C(= 0(E
0BBE C=E(2 =02(B 2(0
0BBB E40(B =2D(0 2(C
2000 00=@(= 4=0(C 2(4
2000 02BD(0 =EE(D =(=
2002 0@00(2 4BD(E =(0
200= 0E0C(= 4E@(B =(D
2004
0
004=(@ 2DB(2 =(D
0
;l =0 de /unio, 2004( 7ro!edio F 2(0C( Guente- CO:;7E
C
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Las cifras anteriores arro/an resultados #ositivos a #artir de las
si&uientes conclusiones-
Los intereses sobre #rsta!os cubren, en #ro!edio, 2(0C
veces los &astos de o#eracin de CO:;7E(
La relacin inters H &asto de o#eracin es #ositiva, creciente
y sostenida(
; #esar de la in"acin, 00I anual a#roxi!ada!ente, la
relacin si&ue siendo #ositiva, a #esar de +ue, en el #eriodo,
no se #resentaron incre!entos sensibles en la tasa de
inters(
Es i!#ortante destacar las restricciones #ro&resivas +ue el
&obierno %a i!#uesto a los &astos de o#eracin de las
entidades #ublicas, esto, en buena #arte, ex#lica el
incre!ento sostenido del coefciente durante los ,lti!os
a2os(
Gastos de operacin versus desembolsos a estudiantes
En las or&ani'aciones de crdito educativo la funcin esencial es
fnanciar los estudios su#eriores de los estudiantes de escasos recursos
econ!icos, y en tr!inos nu!ricos esta tarea est* re#resentada #or
los dese!bolsos directos a los #restatarios( En !ateria de costos,
existe una relacin !uy estrec%a entre este rubro y los &astos de
o#eracin +ue #er!iten cu!#lir con el ob/etivo #rinci#al de estas
D
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instituciones fnancieras( )e entiende +ue cuanto !*s ba/a la relacin
de &astos de o#eracin H dese!bolsos a estudiantes, !*s efciente ser*
la or&ani'acin. esto es, !enos costosa(
El cuadro :A 2 !uestra la anterior relacin en CO:;7E, durante el
#eriodo 0BB0- 2004(
Cuadro N#
-astos de operacin / desembo&sos a estudiantes
CONAPE
1!"#!!$
Ci%ras en mi&&ones de co&ones
A0o -astos de
operacin
1 Desembo&sos
a
estudiantes
1 )ota&
0BB0 @0(= 20I 20C(B E0I 2@E(2
0BB0 E2( 2EI 20@(D D2I 2ED(D
0BB2 000(E =0I 2C0(E D0I =D=(C
0BB= 000(@ 22I =E4(B DEI 4BC(4
0BB4 0=E(= 22I 4EE(4 DEI C2C(D
0BB@ 0C4(0 20I C4@(0 E0I E0B(2
0BBC 2=0(B 22I E02(= DEI 00==(2
0BBD 2@C(= 0DI 02D4(4 E=I 0@=0(D
0BBE =02(B 0CI 0C20(0 E4I 0B24
0BBB =2D 0BI 0400(0 E0I 0D=D(0
2000 4=0(C 24I 0=2E(B DCI 0D@B(@
2000 =EE(D 0DI 0B24(C E=I 2=0=(=
2002 4BD(E 0@I 2D2B(4 E@I =22D(2
200= 4E@(B 02I =4C@(= EEI =B@0(2
2004
2
2DB(2 00I 24CE(D B0I 2D4D(B
7ro!edio
0B(CI
7ro!edio
E0(4I
2
;l =0 de /unio( Guente- CO:;7E
E
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;l&unos es#ecialistas o#inan +ue la relacin 20I H E0I es adecuada,
#ero le corres#onde a cada or&ani'acin buscar su #unto de e+uilibrio,
#ues se #ueden alcan'ar #orcenta/es !*s satisfactorios #or dos v$as-
!ediante el !e/or a#rovec%a!iento de los insu!os, debido a ca!bios
tecnol&icos y a !ayor ca#acitacin del #ersonal o !ediante la
i!#osicin de reducciones en el &asto sin dis!inuir el volu!en de
dese!bolsos(
La #ri!era o#cin es ideal, #ero la se&unda #uede ser ne&ativa #ara la
or&ani'acin a #artir del !o!ento en +ue se a&ote el #ersonal o se
debiliten los controles o#erativos(
La f&ura :A0 resu!e la interaccin de las variables +ue condicionan el
costo o#eracional de una e!#resa de crdito educativo, #artiendo de
+ue existe un #roceso ad!inistrativo dise2ado #ara recibir in&resos y
dese!bolsar dinero a los estudiantes( En !edio de estas dos facetas
est* una #latafor!a o#eracional +ue tiende a desarrollar esa funcin
con el !$ni!o de costo #osible(
B
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2igura N1
Costo de operacin organi3aciona&
4ariab&es 5ue interact6an
00
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La f&ura :A2 re#resenta las dos funciones b*sicas de una or&ani'acin
de crdito educativo, desde el #unto de vista de la fuente de in&resos y
el destino fnal de los recursos, #asando #or el fltro de la &estin
o#erativa o, lo +ue en ,lti!a instancia ser* el factor costo(
7or un lado es visible la inyeccin de ca#ital a fuentes fnancieras de los
#ro&ra!as de crdito educativo, la cual necesita de una infraestructura
o#erativa b*sica +ue %a&a lle&ar tales recursos a los destinatarios
fnales( Esta labor &enera los &astos de o#eracin, #ero ta!bin
#er!ite +ue los recursos dese!bolsados #rodu'can intereses sobre
#rsta!os, los cuales dar*n sustento fnanciero a la funcin o#erativa(
)in e!bar&o, el es+ue!a #lanteado en estos tr!inos no es tan
sencillo, #ues alrededor de las funciones o#erativas se #erciben dos
factores adicionales- el so#orte del &asto de o#eracin al ob/etivo
funda!ental de la or&ani'acin y el esfuer'o ad!inistrativo +ue
conlleva la ca#tacin de recursos de ca#ital( Este ,lti!o as#ecto es
!*s visible en los costos +ue &enera la cobran'a, en la ca#tacin de
a%orro #,blico y en la &estin #ara atraer donaciones y fondos en
ad!inistracin, es#ecial!ente(
En el balance fnal, si los intereses sobre #rsta!os son su#eriores a los
&astos de o#eracin, los excedentes de inters #asar*n a for!ar #arte
de los recursos de ca#ital, destinados a fnanciar los estudios su#eriores
de los estudiantes(
00
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2igura N#
Re&aciones entre Ingresos " Costo Operativo 7 Desembo&sos a
Estudiantes
E-cedenes 3$e Prod$co
2inanciero
ref$er4an e" ca5ia"

Ca5aci6n de Rec$rsos
7esi6n O5erai&a
02
Inereses so.re
5r%sa8os
2$nci6n
O5erai&a
7aso de
O5eraci6n
Dese8.o"
sos a
es$dian
es
In9resos
de Ca5ia"
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Coso #nanciero de "os 5ro9ra8as de cr%dio ed$cai&o
En 0BB4, en el !arco del JII Curso Internacional de Crdito Educativo,
reali'ado en Montevideo, Kru&uay, se %i'o un recuento de las fuentes
fnancieras del crdito educativo en ;!rica Latina. sin e!bar&o, dado
+ue la te!*tica de a+uel curso era ,nica!ente la naturale'a de las
fuentes fnancieras !as no su costo, +ued #ara otra o#ortunidad este
conce#to( El #resente ensayo viene a co!#le!entar, en #arte, a+uellas
re"exiones +ue a #esar de los 00 a2os transcurridos, no %an #erdido
vi&encia. #ero, a,n es !*s notorio el %ec%o de +ue en esta dcada no
%a sur&ido nin&una fuente fnanciera novedosa #ara el crdito
educativo(
En resu!en, las #rinci#ales inyecciones de ca#ital del crdito educativo
si&uen siendo las !is!as-
5ransferencias de >obierno v$a #resu#uesto nacional(
Gondos en ;d!inistracin 8convenios9(
Cobran'a(
I!#uestos a deter!inada actividad co!ercial o #roductiva(
E/e!#lo- ex#ortacin de #etrleo, un #orcenta/e de la
n!ina nacional o sectorial, i!#uesto a las utilidades
bancarias y otras(
Ca#tacin de a%orro #,blico(
Intereses sobre inversiones burs*tiles(
1onaciones(
0=
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1esde el #unto de vista del costo de esas fuentes de ca#ital, es
#rudente establecer una clasifcacin /er*r+uica, #ues al&unas son en
extre!o costosas y otras no lo son tanto( El cuadro :A= resu!e esta
distribucin-
Cuadro N8
2uentes 2inancieras de& Crdito Educativo seg6n su Costo
2uente Costo Directo Costo Indirecto
0( Ca#tacin de
a%orro
#,blico
5asa de inters #a&ada al
#,blico y #ublicidad
I!a&en
dentro de la sociedad
Confan'a
del #,blico
2( Cobran'a >asto de o#eracin Mantener $ndices de
cobran'a
satisfactorios
=( Gondos en
;d!inistraci
n
Cuota #actada #or costo de
ad!inistracin versus >asto
de O#eracin
Confan'a del
#ro#ietario de los
recursos se&,n
resultados del
fdeico!iso
<elacin #ositiva de
costoHbenefcio
4( Intereses
sobre
Inversiones
Co!isin burs*til Estabilidad y
ries&o de la
inversin
@( I!#uestos --- )ostenibilida
d del &rava!en ante
la resistencia del
sector +ue tributa
C( 5ransferencia
s de
>obierno
--- 7er!anencia
del a#orte
Inde#endenci
a de los recursos
D( 1onaciones --- ;d!inistraci
n efciente de los
fondos
Co!#ro!iso
social
04
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
El cuadro anterior a&re&a una colu!na de ?costos indirectos?, un rubro
nada des#reciable cuando se anali'an las fuentes de ca#ital de
cual+uier or&ani'acin fnanciera( El costo directo es visible y
cuantitativo. el indirecto suele ser intan&ible y contin&encial( ;!bos
re+uieren de la atencin de la &erencia y del ente director, ll*!ese
Lunta 1irectiva u otro si!ilar( 7or e/e!#lo- la i!a&en de una
institucin de crdito educativo dentro de la sociedad #uede ser
e+uivalente a la su!a de su #atri!onio, #ues aun+ue la co!#aracin
de activos con una ra'n abstracta #uede ser arries&ada, s$ es
co!#arable en la realidad, #ues la #rdida de i!a&en de una e!#resa
fnanciera #uede si&nifcar su ruina total o la +uiebra(
I&ual sucede con otras fuentes( El costo indirecto de !antener una
sana cobran'a se a#recia en el esfuer'o de sostener y fortalecer la
cultura de la cobran'a, traducida co!o un co!#ro!iso institucional de
ba/ar la !orosidad y !antener la cartera al d$a( 5a!bin los due2os de
los fondos en ad!inistracin es#eran +ue sus recursos estn en !anos
confables y +ue se cu!#la el #ro#sito del convenio +ue suscribieron
las #artes( Esta corriente +ue va de la or&ani'acin de crdito
educativo %acia el #ro#ietario de los recursos se construye con
efciencia, !$stica y buen dese!#e2o de la institucin( 5odo esto
re#resenta una diversidad de costo i!#ortante(
El dese!bolso #ro&resivo del #rsta!o conduce a +ue los fondos de
crdito educativo !anten&an al&una cantidad de dinero en carteras de
inversin a corto y !ediano #la'o( El costo directo de esta actividad se
0@
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
re"e/a en la co!isin burs*til, #ero existe un costo indirecto en la
se&uridad de los t$tulos valores y el ries&o +ue conlleva el res#aldo de
estos certifcados( <e&ular!ente la re&la!entacin del sector #,blico
en !ateria de inversiones es bastante ri&uroso, #ero no est* exento de
i!#onderables( Cuando la or&ani'acin de crdito educativo es de
car*cter #rivado las re&ulaciones suelen ser !*s "exibles, con el
consi&uiente au!ento en el ries&o(
En cuanto al i!#uesto +ue transfere recursos al crdito educativo, #or
lo &eneral, no existe un costo directo, #ues, re&ular!ente, el a#orte se
de#osita en la cuenta corriente de la institucin o un ente
&uberna!ental es#eciali'ado recauda la cantidad y la transfere( El
costo !*s serio en este caso es la resistencia +ue el sector afectado
#ueda introducir, #ues la fuente tributaria sie!#re estar* dis#uesta a
#resentar ar&u!entos contra el &rava!en( Esta %a sido la ex#eriencia
en diversos #ro&ra!as de crdito educativo +ue reciben recursos v$a
i!#ositiva(
Las transferencias de &obierno !ediante #artidas del #resu#uesto
nacional no conllevan un costo directo, #ero tradicional!ente son
inestables y est*n su/etas a los vaivenes #ol$ticos del !o!ento( Esta
es la fuente de recursos !*s frecuente en el ca!#o del crdito
educativo. sin e!bar&o, no es la !*s estable( Las donaciones son
es#or*dicas y no conllevan &randes costos, exce#to si en la e/ecucin
del #ro&ra!a se incluyen co!#ro!isos +ue &eneran difcultades
es#ec$fcas de cierta trascendencia. de otro !odo, el costo indirecto
visible ser$a el efciente cu!#li!iento de los ob/etivos de la donacin(
0C
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
*ensibi&idad de costos en &os programas de crdito educativo
La naturale'a de cada or&ani'acin deter!ina su estructura de costos y
a la ve' establece una ?sensibilidad de costos?, defnida co!o la
clasifcacin de *reas !*s y !enos cr$ticas en esa /erar+u$a( 7or
e/e!#lo, una e!#resa sider,r&ica #ondr* !ayor nfasis en los
!ateriales, +ue en la #ublicidad. un !inisterio de educacin tendr* su
fase cr$tica en el rubro salarial. en una l$nea area el co!bustible ser*
clave y en un restaurante los ali!entos ocu#ar*n un sitio estrat&ico(
En !ateria de crdito educativo, donde el as#ecto social y el fnanciero
se !e'clan con diferentes !atices, re&ular!ente el #ri!ero #riva sobre
el se&undo. sin e!bar&o, es factible elaborar un listado de *reas
sensibles, +ue en !ayor o !enor !edida, condicionan su
co!#orta!iento se&,n la orientacin del #ro&ra!a de crdito
educativo(
7ara efectos did*cticos #artire!os de un !odelo de #ro&ra!a sin fnes
de lucro insertado en el sector #,blico, cuyo fn ,nico es conceder
#rsta!os a estudiantes( En este caso el inters social es indiscutible.
#ero, al !is!o tie!#o, la or&ani'acin res#onsable deber dar cuenta
de su &estin fnanciera ante los or&anis!os contralores
corres#ondientes( Ma/o este es+ue!a se su&iere la si&uiente
sensibili'acin de costos(
Sensi.i"idad de Cosos en $n Pro9ra8a de Cr%dio
Ed$cai&o
0D
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Costo de &a
Actividad
*ensibi&idad de Costos
'9sica ,edia Intensa
0( Crdito y
Cobro
=( ;d!inistracin
de Ginan'as
@( Infor!*tica
D( Giscali'acin
8control
interno9
B( <ecurso
3u!ano
Interno
00( Lo&$stica
0=( 7ublicidad
0@( Enlaces
Externos
0E
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Cr%dio ! Co.ro
Este rubro se co!#one de los costos +ue so#ortan la &estin esencial
del #ro&ra!a de crdito educativo. #or tanto su #resencia dentro del
siste!a de costos institucionales es de #ri!er orden( Esto +uiere
decir +ue los costos relacionados con las funciones de crdito y cobro
tienen #rioridad institucional( Esta es la !isin del #ro&ra!a(
Ad8inisraci6n de 2inan4as
La !ateria #ri!a del crdito educativo es el dinero y los costos
involucrados en su obtencin y !ane/o deben tener la cate&or$a de
?estrat&ico?, toda ve' +ue el xito de la e!#resa, en buena #arte se
decide en la fase donde se llevan a cabo los esfuer'os de ca#tacin y
ad!inistracin de los recursos fnancieros(
Infor8:ica
El so#orte infor!*tico %a crecido en las or&ani'aciones, al !enos, en
tres direcciones- !ayor cobertura, !ayor co!#le/idad y !ayor costo(
)u #osicin dentro del en&rana/e burocr*tico es estrat&ica, #ero no
lle&a al nivel de los anteriores( 1e a%$ +ue los costos involucrados en
esta seccin deben tener al&,n !ecanis!o de #relacin, +ue discri!ine
entre deter!inado &ru#o(
2isca"i4aci6n
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Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
La co!#le/idad creciente de las or&ani'aciones obli&a a a!#liar y
#erfeccionar los !ecanis!os de control interno, sobre todo los
involucrados con el factor fnan'as( Los costos in%erentes a esta
&estin %an ido en al'ada, sobre todo en !ateria de defensa del delito
infor!*tico(
Rec$rso ;$8ano Inerno
7or defnicin, las instituciones %an tratado de funcionar con el !$ni!o
#ersonal #osible, y esto %a sido a,n !*s enf*tico con la incor#oracin
!asiva de la infor!*tica y otros adelantos tecnol&icos(
Lo9)sica
Los costos de a#oyo - servicios en &eneral - sie!#re %an estado en
evaluacin continua y la direccin e!#resarial no #er!ite +ue #asen de
deter!inado l$!ite( En el sector #,blico, este ti#o de costos suelen
estar severa!ente restrin&idos(
P$."icidad
Este ti#o de costo se %a controlado cada ve' !*s, al #unto de utili'arlos
solo cuando es indis#ensable( ; #esar de su i!#ortancia, existe un
factor +ue lo li!ita en el extre!o- las elevadas tarifas vi&entes en el
!ercado de los !edios de co!unicacin !asiva(
En"aces e-ernos
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Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
Esta funcin es inci#iente y a veces de #oca !onta, #ues los enlaces
con universidad, banca, e!#resa #,blica y #rivada es relativa!ente
ba/a( Es de es#erar +ue en el futuro, esta funcin asu!a un #a#el
!*s relevante y sus costos cobren !ayor #resencia en el es+ue!a
&eneral(
Cosos ! e#ciencia de "os 5ro9ra8as de cr%dio ed$cai&o
1es#us de anali'ar la naturale'a de los costos de los #ro&ra!as de
crdito educativo -o#erativos y fnancieros-, y de introducir un
#ar*!etro de sensibilidad de esos costos, es indis#ensable cul!inar el
an*lisis con los indicadores de costo y efciencia de las iniciativas del
crdito educativo(
; continuacin se describen una serie de indicadores de efciencia a
#artir del conce#to de costos-
1: ;ogro de ob<etivos
5odo #ro&ra!a o institucin de crdito educativo tiene un #lan
anual o#erativo, co!#uesto de una deter!inada cantidad de
ob/etivos y !etas( 7ara alcan'ar estos #ro#sitos se %a
destinado una cantidad es#ec$fca de recursos #ara cubrir los
costos in%erentes a las acciones de so#orte(
Este #ar*!etro se refere a la !edicin del lo&ro de ob/etivos
durante un a2o, un bienio, un +uin+uenio, etc( 5al evaluacin
#er!ite a#roxi!arse a la efciencia, entendido co!o el
funciona!iento interno de la ad!inistracin, y la efcacia del
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Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
#ro&ra!a, entendida co!o el lo&ro de los fnes del #ro&ra!a de
crdito educativo(
#: Cartera de Cobro
La salud de la Cartera de Cobro se !ide #or los $ndices de
!orosidad, el volu!en del cobro /udicial y el !onto de incobrables
en uno o varios a2os( 7ara %ilar !*s del&ado se debe #rofundi'ar
en los #rsta!os con =0, C0 o B0 d$as de atraso( 5odo el dinero
+ue entra en la corriente de ?dif$cil cobro? tiene un costo directo
#ara el #ro&ra!a de crdito educativo. #ero +ui'*s dentro de la
fortale'a de la or&ani'acin - y desde el #unto de vista de costo
co!#arativo- el %ec%o de +ue la cobran'a se convierta en la
#rinci#al fuente de recursos de la institucin, tiene enor!es
re#ercusiones internas #ues la cobran'a es la !*s se&ura de las
fuentes fnancieras(
Con toda certe'a la cobran'a conlleva !*s costos directos +ue la
subvencin de &obierno o +ue las donaciones, #ero a ca!bio
brinda !*s se&uridad a la or&ani'acin y !ini!i'a los costos
indirectos 8ver cuadro :A=9(
8: Cobertura
El #ro&ra!a de crdito educativo debe cubrir un !$ni!o de la
#oblacin estudiantil, dentro de las #osibilidades +ue le #er!iten
sus recursos de ca#ital, sus &astos de o#eracin y la
infraestructura ad!inistrativa existente( )i la cobertura es
defciente estar$a incurriendo en costos o#eracionales ne&ativos y
2=
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
en un costo social #or+ue no se cu!#le con la !isin esencial del
crdito educativo(
$: E=cedentes
;un+ue las instituciones de crdito educativo, #or re&la &eneral,
no #ersi&uen fnes de lucro, s$ &eneran in&resos y e&resos
#eridicos +ue arro/ar*n un dfcit o un su#er*vit( Es obvio +ue
ni lo uno ni lo otro ser*n indicadores de &estin ta/antes, #ero s$
son ele!entos de /uicio +ue, /unto a otras variables, #ueden
a#ortar infor!acin !uy valiosa sobre la efciencia de los
#ro&ra!as de crdito educativo(
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Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
>: )asa de Inters
4Cu*n subsidiada es la tasa de inters6 Kna tasa con un alto
#orcenta/e de subsidio #uede ser ruinosa #ara el #ro&ra!a de
crdito educativo. si no es co!#etitiva en relacin con la in"acin
y la devaluacin #osible!ente &enerar* costos no deseados a la
or&ani'acin(
La tasa de inters es uno de los ele!entos +ue !arca el e+uilibrio
entre la vocacin social y la sobrevivencia fnanciera del crdito
educativo( Este factor debe f/arse se&,n las condiciones socio
econ!icas +ue confor!an el entorno del #ro&ra!a. a%$
#artici#an los costos ad!inistrativos, las tasas del !ercado
interno, el costo de los recursos institucionales, ade!*s de la
in"acin y la devaluacin(
?: -rado de *ubvencin
7or lo &eneral, los recursos del crdito educativo tienen al&una
subvencin del Estado, del sector #rivado, de las universidades o
de or&anis!os internacionales( La entidad de crdito educativo
debe traducir esa subvencin a los tr!inos econ!icos
convencionales #ara defnir, entre otras cosas, la tasa de inters(
1esde ese !o!ento, la &erencia esta decidiendo buena #arte de
los costos institucionales y en s$ !is!a, la #ol$tica crediticia de la
institucin(
@: A&ian3as operaciona&es
Los #ro&ra!as de crdito educativo deben aliarse con entidades
+ue le ayuden a !ini!i'ar costos( La banca, #or e/e!#lo, es un
2@
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
!a&n$fco socio #ara dese!bolsar y cobrar dinero. la universidad
#ara canali'ar la infor!acin, lo !is!o +ue las instituciones del
Estado y las e!#resas #rivadas +ue faciliten la descentrali'acin y
desconcentracin del crdito educativo #or toda la &eo&raf$a
nacional(
A: -asto de operacin / Desembo&sos " BDesempe0oC
Este as#ecto ya fue co!entado al inicio del ensayo y es tal su
relevancia +ue debe !antenerse co!o un indicador de costo -
benefcio de los #ro&ra!as de crdito educativo( 7osee la
venta/a de +ue el $ndice #roducto de esta relacin dice !uc%o
sobre el costo inte&ral del #ro&ra!a y aun+ue #or s$ solo no es un
dato excluyente, s$ orienta considerable!ente el an*lisis de los
costos institucionales(
: N6mero de emp&eados versus Cartera e%ectiva
Bp&ani&&aC
La cartera efectiva del crdito educativo se co!#one de dos
rubros- #rsta!os en #roceso de dese!bolsos y #rsta!os en
eta#a de cobro( ;l i&ual +ue el factor anterior, co!#arar el
n,!ero de e!#leados con la cartera crediticia no es un dato +ue
calif+ue toda la &estin ad!inistrativa del #ro&ra!a, #ero s$
ayuda a #ercibir el co!#orta!iento de una #arte !uy sensible del
costo institucional(
1!: Desarro&&o instituciona&
Es conveniente de/ar #ara el fnal el as#ecto del desarrollo
institucional, #ues al fnal de cuentas, el salto cualitativo y
2C
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
cuantitativo de los #ro&ra!as de crdito educativo es lo +ue
/ustifcar* los costos institucionales( 1e un a2o #ara otro es
#osible !edir de diversas for!as el desarrollo de la or&ani'acin.
sin e!bar&o, este ca!bio sie!#re conllevar* costos directos e
indirectos +ue no son a/enos a la atencin &erencial(
2D
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
2igura N 8
Indicadores de eDciencia
Costo / 'eneDcio
Conc"$siones
2E
Desarro""o Insi$ciona"
Ob<etivo
s
Cobertur
a
A&ian3as
Cobro
P&ani&&a Desemp
e0o
E=ceden
tes
)asa de
Inters
*ubvenci
n
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
0( Los costos de los #ro&ra!as de crdito educativo se #ueden
!edir, en #arte, co!o los de cual+uier or&ani'acin burocr*tica(
Esto es cuantifcando sus &astos de o#eracin versus dese!bolsos
a estudiantes o co!#arando los intereses sobre #rsta!os en
relacin con dic%os &astos de o#eracin(
2( Kna de las #articularidades !*s i!#ortantes de los #ro&ra!as de
crdito educativo es el #orcenta/e de subvencin +ue reciben y,
#or lo &eneral, este factor se encuentra en las fuentes fnancieras(
Este costo defne una serie de variables en la #ol$tica crediticia de
la or&ani'acin(
=( 1ada la relevancia del as#ecto anterior, es conveniente incor#orar
un an*lisis de sensibilidad de costos en los #ro&ra!as de crdito
educativos #ara #ercibir su efecto en las diversas facetas
o#erativas de la or&ani'acin(
4( Co!o en toda actividad or&ani'acional existen costos directos e
indirectos( Estos ,lti!os suelen #asar inadvertidos #ara los
cuadros &erenciales. sin e!bar&o, en deter!inadas circunstancias
#ueden ser deter!inantes(
@( La efciencia de los #ro&ra!as de crdito educativo, desde el
#unto de vista de los costos, se #uede !edir valorando al&unas
variables +ue interact,an entre s$( ;islar una o varias, #uede
conducir a errores de #erce#cin, #ues el con/unto revela
infor!acin +ue #uede +uedar oculta en el an*lisis #articular(
2B
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico =0
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
C( Cual+uiera iniciativa de desarrollo or&ani'acional conlleva costos
directos e indirectos. si la institucin no entra en esta din*!ica
corre el ries&o de #arali'arse. de a%$ el enor!e valor de
deter!inar una estructura de costo funcional y confable(
D( El costo in"acionario y la devaluacin, en con/unto o #or se#arado,
%an ani+uilado #ro&ra!as co!#letos de crdito educativo en
;!rica Latina( )olo esta ra'n bastar$a #ara e!#render un
an*lisis detallado de una te!*tica tan relevante(
E( En las instituciones #,blicas el factor costo o#eracional, si es !uy
ba/o, #uede ser en&a2oso, #ues la ex#licacin de ese coefciente
suele estar en #ol$ticas restrictivas de >obierno y no en
incre!entos de est*ndares de efciencia(
B( Los costos de los #ro&ra!as de crdito educativo #ueden
dis!inuir efectiva!ente, &racias a innovaciones tecnol&icas, a
!ayor ca#acitacin del #ersonal y a las alian'as con e!#resas
#,blicas y #rivadas(
00( El %ec%o de +ue un #rofesional favorecido #or el crdito
educativo #rodu'ca un a#orte decisivo a la ciencia, a la cultura o
al bienestar de los #ueblos, o#aca cual+uier es+ue!a de costos.
sin e!bar&o, la &enialidad no es tan frecuente co!o #ara obviar
los costos ni stos se dise2aron en funcin de tales
sin&ularidades(
Mario Nald$var
=0
Indicadores de Costo y la Efciencia de las Instituciones de Crdito Educativo - Octubre, 2004 Mxico
)e#tie!bre, 2004
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