INDICE

CAPITULO I COMBINACIN DE NEGOCIOS 1.1. Conceptualizacin a. Control b. Una Matriz c. 1.2. 1.2.1. 1.2.2. 1.2.3. 1.3. 1.3.1. 1.3.2. 1.3.3. 1.4. 1.5. 1.6. 1.7. Una Filial Tipos de combinaciones de negocios De Activos Por adquisicin de acciones Motivos para la combinacin TIPOS DE CRECIMIENTOS Crecimiento Horizontal Crecimiento Vertical Crecimiento conglomerado Efectos Sinergticos Consecuencias de Fondos Mayor habilidad administrativa: Mayor Liquidez:

CAPTULO II MTODOS APLICABLES EN LA COMBINACIN DE NEGOCIOS

2.1. CONCEPTUALIZACION 2.2. MTODO DE COMPRA 2.2.1. Distribucin del Costo 2.3. Otros mtodos para determinar valores 2.4. Activos y Pasivos contingentes 2.5. Exposicin del mtodo de la compra 2.6. Descripcin del plan para la amortizacin de la plusvala adquirida. 2.7. TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS COMBINACIONES DE NEGOCIO

CAPITULO III LOS ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS

3.1.

CONCEPTUALIZACION CONSOLIDADOS

NECESIDADES

DE

LOS

ESTADOS

FINANCIEROS

3.1.1. Los activos y pasivos deben ser similares. 3.2. EXCLUSIN DE SUBSIDIARIA DE LA CONSOLIDACIN 3.3. NECESIDADES, JUSTIFICACIN E IMPORTANCIA 3.4. IMPUESTO SOBRE LA RENTA 3.5. INTERESES MINORITARIOS 3.6. PAPELES DE TRABAJOS CONSOLIDADOS 3.7. PROCEDIMIENTOS DE CONSOLIDACIN 3.8. TEORAS 3.9. COMPENSACIONES Y TRANSACCIONES ENTRE COMPAAS 3.9.1. Compra y ventas de productos 3.9.2. Utilidades no realizadas en los inventarios 3.10. CONTABILIZACIN E INFORMACIN DE LAS EMPRESAS EN ETAPA DE DESARROLLO. 3.10.1. EMPRESAS EN ETAPAS DE DESARROLLO: 3.10.2. Desarrollo del mercado. 3.11. CONTABILIDAD E INFORMACIN FINANCIERA 3.12. REVELACIONES

CAPITULO IV OPERACIONES EN EL EXTRANJERO Y CAMBIO EN EL EXTRANJERO

4.1. MANEJOS DE TRANSACCIONES EN MONEDAS EXTRANJERAS 4.2. CONVERSIN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS DE OPERACIONES EN EL EXTRANJERO 4.2.1. CONVENCIN EN ECONOMA CON INFLACIN ELEVADA: 4.2.2. CONVERSIN CORRIENTE DE LOS ESTADOS FINANCIEROS EXTRANJEROS 4.3. TRANSACCIONES EN MONEDA EXTRANJERA 4.4. CONTRATO DE CAMBIO EXTRANJERO FUTURO (CONTRATO DE DIVISAS ADELANTADO) 4.5. TRANSACCIONES DIFERIDAS EN MONEDA EXTRANJERA 4.6. TASAS CAMBIARIAS 4.7. REVELACIN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

CAPITULO V CONTABILIDAD PARA LA INFLACIN

5.1. CONCEPTUALIZACION E IMPORTANCIA DE LA CONTABILIDAD INFLACIONARIA 5.2. Tipos de inflacin 5.3. Importancia y Objetivos 5.4. PARTIDAS MONETARIAS Y NO MONETARIAS 5.5. Activos y pasivos monetarios 5.6. Activos y pasivos no monetarios 5.7. PROCEDIMIENTO DE AJUSTES DEL NIVEL GENERAL DE PRECIOS 5.7.1. Estados Financieros 5.7.2. Calculo de Ajuste 5.7.3. Cuentas monetarias comparadas con no monetarias 5.7.4. Presentacin de estados comparativos con el nivel de precio ajustado 5.8. PREPARACIN DEL BALANCE GENERAL AJUSTADO AL NIVEL GENERAL DE PRECIOS. 5.9. PREPARACIN DEL ESTADO DE RESULTADO AJUSTADO AL NIVEL GENERAL DE LOS PRECIOS CONCLUSIONES BIBLIOGRAFA

DEDICATORIA
Para mis seres queridos, por su comprensin y ayuda en momentos malos y menos malos. Me han enseado a encarar las

adversidades sin perder nunca la dignidad ni desfallecer en el intento. Me han dado todo lo que soy como persona, mis valores, mis principios, mi perseverancia y mi empeo, y todo ello con una gran dosis de amor y sin pedir nunca nada a cambio.

AGRADECIMIENTO
Para poder realizar sta tesis de la mejor manera posible fue necesario del apoyo de muchas personas a las cuales quiero

agradecer. En primer lugar a mis seres queridos, quienes han sido un apoyo moral y econmico para lograr ste fin. Gracias por su paciencia.

A mis amigos por ayudarme y apoyarme sin

condiciones. Gracias por facilitarme las cosas.

INTRODUCCIN
En la contabilizacin de las combinaciones de negocios se opta por la aplicacin general del mtodo de la adquisicin que supone la incorporacin al patrimonio de la entidad adquirente de los elementos de las realizadas entre otras entidades del grupo. En las primeras, los elementos constitutivos del negocio adquirido se valorarn por el importe que correspondera a los mismos en las cuentas anuales consolidadas del grupo o subgrupo segn las Normas para la Formulacin de las Cuentas Anuales Consolidadas (sin modificar los valores contables de los elementos patrimoniales de la empresa dominante); en las segundas, los elementos patrimoniales del negocio adquirido se valorarn segn los valores contables existentes antes de la operacin en sus cuentas anuales individuales, registrndose en una partida de reservas las diferencias que pudieran ponerse de manifiesto por la aplicacin de los criterios anteriores. Las combinaciones de negocios pueden estructurarse de muy diversas formas, pudiendo distinguirse en funcin de la forma jurdica empleada.

CAPITULO I COMBINACIN DE NEGOCIOS

Conceptualizacin y motivos para la combinacin de negocio

1.8.

Conceptualizacin

Es la unificacin de empresas independientes, dando lugar a una nueva entidad econmica como resultado que una de las empresas se une con la otra obteniendo el control sobre los activos netos y las actividades de las mismas.

Una combinacin de negocios ocurre cuando una entidad adquiere una parte o el total de otra entidad.

En la combinacin de dos o mas negocios (entidades) surge una sola entidad que puede retener el o no el nombre de las entidades combinadas pasa a ser subsidiaria de otra (Compaa matriz) o de una nueva entidad que surja.

d. Control

Es el poder para seguir los las polticas de explotacin y financieros de una empresa, con el fin de obtener beneficios de sus actividades.

e. Una Matriz:

Es aquella que tiene una o ms filiales.

f. Una Filial:

Es una empresa controlada por otra (Denominada matriz)

1.9.

Tipos de combinaciones de negocios

1.9.1. De Activos: Ocurre cuando una compaa adquiere los activos, ocurre cuando una compaa adquiere los activos de una o ms compaas que ya existen.

En una combinacin de activos las compaas que venden sus activos dejan de existir como entidades en operacin y pueden liquidarse o convertirse en compaas inversoras.

1.9.2. Por adquisicin de acciones: Ocurre cuando una compaa adquiere mas del 50% de las acciones comunes, con votos, y en circulacin, de una o ms compaas, o cuando se forma una nueva compaa para adquirir control de estas acciones.

1.9.3. Motivos para la combinacin Las empresas se combinan por medio de fusiones o convenio de compaa matriz para cumplir ciertos objetivos. Aunque la maximizacin de la riqueza del dueo es su objetivo a largo plazo, las empresas pueden tener uno o ms de varios motivos posibles para combinarse con otras empresas.

1.10. TIPOS DE CRECIMIENTOS Crecimiento Horizontal. Crecimiento Vertical Crecimiento Conglomerado.

1.10.1.

Crecimiento Horizontal

Se presentan cuando se combinan empresas que estn en la misma lneas de negocio. Por ejemplo, la fusin de dos fabricantes de herramientas para maquinaria es de forma de crecimiento horizontal. Este tipo de crecimiento permite que la empresa expandas sus operaciones en una lnea de productos existente y que al mismo tiempo elimine un competidor.

1.10.2.

Crecimiento Vertical

Se presenta cuando una compaa crece al adquirir proveedores de sus materias primas o compensadores de sus productos terminados. Si la empresa ya es el primer elemento en el proceso de produccin o si vende al consumidor final, puede presentarse entonces el crecimiento en avance o en retroceso, lo que sea adecuado.

El crecimiento vertical implica la expansin en retroceso a los proveedores de la empresa o en avance al consumidor final.

1.10.3.

Crecimiento conglomerado

Este implica la combinacin de empresas que tengan negocios no relacionados entre si. Este tipo de negocio era bastante popular en la dcada de los 60.

El beneficio del conglomerado esta en su capacidad de diversificar e riesgo, combinando empresa de manera tal, que ofrezcan un mnimo riesgo y un mximo rendimiento. El crecimiento conglomerado debe ser sumamente atractivo para empresas que tengan patrones de utilidades perfectamente estacinales o cclicos. La teora de di diversificacin de lo conglomerado se toma directamente se toma directamente de la teora de cartera que se utiliza para la seleccin de activos o valores.

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1.11. Efectos Sinergticos

Los efectos Sinergticos de las combinaciones comerciales son ciertas economas de escalan que resultan de menores gastos de fabrica por parte de la empresa. Se dicen que estn presentes los Sinergticos cuando un todo es mayor que las sumas de la parte de la empresa.

Los efectos Sinergticos tambin se presentan cuando las empresas se combinan de forma vertical, ya que se pueden eliminar ciertas funciones administrativas.

1.12. Consecuencias de Fondos Las empresas se combinan tambin para aumentar su capacidad de consecucin de fondos. Una empresa puede no estar en capacidad de obtener fondos para expansin interna, pero puede tenerlo para combinaciones comerciales externas.

Muy a menudo en caso de conglomeracin, una empresa se puede combinar con otra que tenga activo de alta liquidez y niveles bajo de obligaciones. La adquisicin de esta clase de compaa rica en caja inmediatamente aumenta la capacidad de prstamos y disminuye el riesgo financiero de la empresa. Esto de be ponerla en condiciones de conseguir fondo en formas extensas en taza muy favorables.

1.13. Mayor habilidad administrativa:

Ocasionalmente una empresa se ve involucrada a una combinacin comercial para obtener los servicios de cierto personal administrativo clave. Una empresa puede tener bastante potencial que no puede desarrollar completamente debido a deficiencias en ciertas reas de la administracin. Si la empresa no puede contratar la administracin que necesita, puede encontrar que la administracin con una empresa compatible, que tenga el personal administrativo necesario, sea solucin viable.

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Mayor Liquidez:

En el caso de fusiones, la combinacin de una empresa pequea con una grande, o de dos empresas pequeas, o una gran corporacin, puede proporcional mayor liquidez a los dueos de las empresas. Esto debido a la mayor comercializacin relacionadas con las acciones de empresas ms grande. En lugar de obtener acciones en empresas pequeas con un mercado lento, los dueos reciben acciones que negocian en un mercado ms amplio y que puede liquidar mas fcilmente.

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CAPTULO II MTODOS APLICABLES EN LA COMBINACIN DE NEGOCIOS

2.1. CONCEPTUALIZACION Si se determina que una de las unidades que entra en la transaccin es adquiriente de las dems, se aplica el mtodo de compra. Si en vez de una adquisicin lo que hay es una fusin, se aplica el mtodo de adquisicin de inters, denominado tambin mtodo de intereses.

2.2. MTODO DE COMPRA

Este mtodo refleja la adquisicin de una compaa por otra. La diferencia, si es que existe alguna, entre el valor de mercado de los activos netos identificables. Que han sido comprados y, el monto pagado en la adquisicin se registra como plusvala mercantil. La entidad adquiriente incluir en los resultados de sus operaciones, los de las operaciones de la compaa adquirida posteriores a la fecha de adquisicin.

Las combinaciones de negocios contabiliza segn el mtodo de la compra son registradas al costo. Generalmente la determinacin del costo se basa en el valor de mercado de la propiedad adquirida o el valor razonable de la propiedad entregada, al que sea mas claramente evidente.

Los precios corrientes de valores en circulacin es usualmente evidencia de su valor razonable. En el caso de valores emitidos en una combinacin de negocios puede que el precio de mercado tenga que ser ajustado segn la cantidad admitida, las fluctuaciones de precios y los costos de emisin.

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Los costos de inscripcin y emisin de acciones emitidas en una combinacin de negocios - contabilizada segn el mtodo de la compra- se restan del valor razonable de esas acciones. Los costos directos de la adquisicin son incluidos como parte del costo total de la adquisicin.

2.2.1. Distribucin del Costo

El costo total de una adquisicin debe ser distribuido entre los activos adquiridos. A cada activo identificable se le asigna un costo igual a su valor razonable de mercado. Cuando se cumplen ciertas condiciones se asignan tambin a los activos y pasivos contingentes una porcin del costo de la adquisicin por compra.

2.3. Otros mtodos para determinar valores:

I.

Inventario: Valor neto realizable menos una utilidad razonable, excepto la materia prima, la cual debe valorarse a su valor corriente de recepcin.

II.

Partidas a Cobrar: Valor presente del monto a recibir, menos una acumulacin para cuentas dudosas.

III.

Valores Negociables: Valor neto razonable.

IV.

Planta y Equipo: Valores estimados de acuerdo con el uso destinado para los equipos.

V.

Pasivos: Valor presente del monto a pagar.

2.4. Activos y Pasivos contingentes Una porcin del costo de una empresa bajo el mtodo de la compra debe ser distribuida entre los activos contingentes, teniendo en cuenta cualquier

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deterioro contingente, y los activos contingentes, siempre que se cumplan las siguientes condiciones:

Es probable que las partidas contingentes ya existan en la fecha de consumacin de la combinacin de negocios contabilizada segn el mtodo de la compra.

Con posterioridad a dicha fecha de efecto, pero antes de terminarse el, periodo de distribucin.

El modo de activo, pasivo o disminucin puede estimarse razonable.

Si se cumplen las condiciones, debe distribuirse entres las partidas contingentes una porcin del costo de adquisicin de una empresa bajo el mtodo de compra.

2.5. Exposicin del mtodo de la compra En el periodo en que s efecta una combinacin de negocios contabilizada por el mtodo de la compra, debe exponerse lo siguiente: Nombre, descripcin breve, costo total de adquisicin. mtodo de contabilidad, es decir, el mtodo de la compra. periodo en el cual se incluye en el estado de ganancia y perdida los resultados de las operaciones de la adquisicin (periodo que comienza usualmente en el periodo de la adquisicin)

2.6. Descripcin del plan para la amortizacin de la plusvala adquirida. Informacin adicional permanente, como los pagos contingentes, opciones u otros compromisos. Es aceptable, los efectos de exposicin, combinar varias adquisiciones menores.

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NOTA: Se denominan Adquisiciones Inversas, los procesos de Combinacin en los que la Empresa que emite participaciones en el Patrimonio Neto es la Adquirida, y la Adquirente es la Entidad cuyas participaciones en el Patrimonio Neto son Adquiridas.

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2.7. TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS COMBINACIONES DE NEGOCIO 1. Las Combinaciones de Negocio, se contabilizan conforme al Mtodo de Compra Mtodo de Adquisicin, pues, es el nico Mtodo que resulta admisible. 2. El Mtodo de Compra, adopta, para la contabilizacin de la Transaccin, la perspectiva de la Adquirente. De esta forma, el proceso consiste en que la Adquirente compra Activos, Pasivos y Pasivos Contingentes de la Adquirida, en su totalidad o en partes, estn o no reconocidos en sus Estados Financieros. Para acometer la compra, la Adquirente entrega Activos, asume Pasivos o emite capital, si bien, el pago que realiza la Adquirente no afecta al reconocimiento y valoracin de los Activos y Pasivos de la Adquirida. En otras palabras, la Adquirente se desprende de Activos, asume Pasivos y emite capital o una combinacin de las tres para adquirir el control de los Activos, Pasivos y Pasivos Contingentes de la adquirida en la fecha de adquisicin. El COSTE DE LA COMBINACIN, es pues, la salida neta de recursos econmicos de la Adquirente y la entrada de recursos econmicos al la Adquirente, procedente de la Adquirida. Ambos importes deben coincidir, de forma necesaria, si bien es preciso Identificar con precisin el valor asociado a cada uno de los Activos y Pasivos que entran a formar parte del nuevo Patrimonio de la Adquirente. Adems, se habrn de incorporar a la Cuenta de Resultados de la Adquirente los resultados de la Adquirida a partir de la fecha de adquisicin, agregando los Ingresos y Gastos de la misma basados en el coste que la combinacin de negocios haya supuesto para la Adquirente. 3. En el proceso de Combinacin la Adquirida puede reconocer

contablemente tanto los elementos de los Estados Financieros como aqullos otros que, pudiendo ser objeto de reconocimiento en el momento actual, no estaban previamente incluidos en los Estados Financieros de la Adquirida. No obstante, no puede aprovecharse el proceso de combinacin para reconocer elementos de los Estados Financieros que no existieran en el Patrimonio de la Adquirente con carcter previo a la combinacin.

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4. FASES DE LA APLICACIN DEL MTODO DE ADQUISICIN: La aplicacin del Mtodo de Adquisicin descansa en las siguientes FASES: 1. IDENTIFICACIN DE LA EMPRESA ADQUIRENTE. 2. DETERMINACIN DEL COSTE DE LA COMBINACIN. 3. REPARTO DEL COSTE DE LA COMBINACIN ENTRE LOS EMEMENTOS ADQUIRIDOS: ACTIVOS, PASIVOS Y PASIVOS CONTINGENTES. a) IDENTIFICIACIN DE LA EMPRESA ADQUIRENTE: La NIIF-3, establece que se tomar como Adquirente la Empresa que, participando en la Combinacin, obtiene el control de las dems Entidades o Negocios que forman parte forman parte de la misma. Ello supone, que una Empresa controla a otra s, tras la combinacin de negocios, consigue capacidad suficiente para decidir sobre las polticas operativas y financieras de la segunda, entendiendo que dicha capacidad podr existir en caso de que la controladora satisfaga alguna de las siguientes CONDICIONES: Posea la mayora de los derechos de voto de las Entidades objeto de la Combinacin. Disponga de la capacidad de nombrar o destituir la mayora de los miembros del rgano en Administracin. Disponga de la capacidad de controlar la mayora de los votos del Consejo de Administracin. Poder elegir los miembros del Equipo Directivo de la Entidad que resulta de la Combinacin.

b) DETERMINACIN DEL COSTE DE LA COMBINACIN DE NEGOCIOS: COSTE DE ADQUISICIN PARA LA EMPRESA ADQUIRENTE: El Coste de Adquisicin para la empresa Adquirente se establece a partir del VALOR RAZONABLE de los ACTIVOS, PASIVOS Y PASIVOS

CONTINGENTES de la Adquirida en la fecha de la adquisicin. En consecuencia con lo anterior sern estos valores los que se incorporen a la Entidad resultante de la Combinacin. Para determinar el Coste de la Combinacin para la Empresa Adquirente, se deber SUMAR EL VALOR RAZONABLE determinado en la fecha del intercambio, de:

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1. LOS ACTIVOS ENTREGADOS POR LA ADQUIRENTE. 2. LOS INSTRUMENTOS DE PATRIMONIO EMITIDOS POR LA

ADQUIRENTE. 3. CUALQUIER OTRO COSTE DIRECTAMENTE ATRIBUBLE A LA COMBINACIN DE NEGOCIOS: TASACIONES. CONSULTORA. ASESORA. NOTA 1: NO FORMAN PARTE DEL COSTE DE LA TRANSACCIN: 1. LOS COSTES GENERALES DE ADMINISTRACIN. 2. LAS PRDIDAS FUTURAS ESPERADAS Y QUE SURJAN CON POSTERIORIDAD A LA COMBINACIN DE NEGOCIOS, EN TANTO QUE NO SATISFACEN LA DEFINICIN DE PASIVO Y, POR ELLO, NO PUEDEN SER OBJETO DE RECONOCIMIENTO. 3. LOS COSTES DERIVADOS DE LA CONTRATACIN, EMISIN O MODIFICACIN DE LAS FUENTES DE FINACIACIN QUE MANTIENE LA ADQUIRENTE. ESTAS CARGAS TIENEN LA CONSIDERACIN DE COSTES DE LOS PASIVOS O DE LOS INSTRUMENTOS DE CAPITAL, SEGN SEA EL SUPUESTO CONTEMPLADO.

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CAPITULO III LOS ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS

3.1. CONCEPTUALIZACION Y NECESIDADES DE LOS ESTADOS

FINANCIEROS CONSOLIDADOS

Los estados financieros consolidados son aquellos que se preparan para una entidad econmica compuesta a su vez por dos o ms entidades legales, donde relacin de compaa matrix a subsidiarias. Es decir varias entidades legales, para fines de la contabilidad financieras se convierte en una sola entidad econmica.

Los estados financieros consolidados tienen como objetivos la presentacin de informacin relativa a una entidad econmica y, por tanto, desde este punto de vista el aspecto jurdico ocupa un lugar secundario; sin embargo el empleo de los estados financieros consolidados no significa no significa que estos tengan fines informativos propios de esas empresas individuales; es por esta razn que los estados financieros consolidados como los individuales de cada empresa del grupo, deben ser estudiados desde punto de vista de vista diferentes, puesto que cada uno sirve a diversos fines y proporciona informaciones distintas.

La consolidacin de estados financieros requiere que las compaas cuyos estados se consolidan tengan los siguientes atributos:

Las

operaciones

deben

ser

similares,

estrechamente

relacionadas

complementarias.

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3.1.1.Los activos y pasivos deben ser similares. El ao fiscal de la empresa debe ser el mismo o, de lo contrario, terminar dentro de los dos, o a lo sumo tres meses, uno del otro.

3.2. EXCLUSIN DE SUBSIDIARIA DE LA CONSOLIDACIN

En algunas situaciones, una matrix puede estar en una lnea de negocios enteramente diferente de las otras compaas afiliadas. En este caso, combinar sus resultados con aquellos de otras afiliadas podra no aumentar las utilidades de los estados (Grupo mercantil de manufacturera e incluir una subsidiaria financiera). En tal caso se considera preferible consolidar las afiliadas mercantil y de mano factura y omitir la subsidiaria financiera. La inversin en la subsidiaria financiera aparecer como un activo en el balance consolidado, y, si es necesario, se agregan como apndices al informe consolidado los estados preparados por la subsidiaria no consolidada.

Cuando se supone que el control de una subsidiaria va a ser de corta duracin, por lo general se evitan los estados consolidados.

Cuando una subsidiaria no esta consolidada por cualquier razn apropiada, se debe mostrar la inversin en forma de activos no corrientes. Por lo general, la cuenta de inversin se debe mantener con el mtodo de patrimonio, llamado tambin mtodo de patrimonio.

La necesidad de tener estado separado de una compaa en un grupo afiliado puede ser vital para quienes poseen un inters primordial en una sola de las compaas afiliadas.

3.3. NECESIDADES, JUSTIFICACIN E IMPORTANCIA

Existen otras razones que justifican la necesidad de preparar estos estados financieros; Entre las que se describen las ms importantes:

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Tener una visin de conjunto de la situacin financiera y los resultados de operacin del grupo de empresas, considerado como una sola entidad econmica, resulta necesario tanto para los accionistas, administradores y acreedores, como para los posibles inversionistas, entre otros interesados.

Los estados financieros consolidados proporcionan informacin que puede ser de menor importancia para los accionistas minoritarios y los acreedores de las subsidiarias, debido a que no detallan los activos, pasivos, ingresos y egresos, etc. De dichas subsidiarias en particular.

Los estados financieros consolidados son estados compuestos y por consiguiente puede haber compensaciones entre la situacin de las diferentes empresas integrantes del grupo, como por ejemplo, podra suceder que una empresa tuviera una dbil posicin financiera y que al consolidarse quedara compensada con la fuerte posicin de otra.

3.4. IMPUESTO SOBRE LA RENTA Cuando el activo contina aun dentro del grupo consolidado, el impuesto sobre cualquier ganancia entre afiliada deben ser diferido. Sin embargo, si se presenta una liquidacin de impuesto consolidada, no se difiere el gasto por impuesto a la utilidad ya que la ganancia entre afiliadas son eliminadas al computarse la obligacin tributaria consolidada.

3.5. INTERESES MINORITARIOS Los intereses minoritarios en la utilidad neta se restan a fin de obtener la utilidad neta consolidada. En teora, los intereses minoritarios se limitan al monto de su participacin y las perdidas en exceso del inters minoritario en la particin se cargan contra el inters minoritario que fue absorbida previamente, antes de poder acreditar utilidades a los intereses minoritarios. En el balance general consolidado, los intereses minoritarios se presentan bajo un titulo separado dentro de la seccin correspondiente a la particin de los accionistas.

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3.6. PAPELES DE TRABAJOS CONSOLIDADOS La diferencia entre los papeles de trabajo usuales para una empresa nica y los papeles de trabajos consolidados es que los ajustes en los papeles de trabajos usuales se pasan a los libros, mientras que las eliminaciones y ajustes en los papeles de trabajos consolidados nunca se pasan a los libros de la compaa que participa en la consolidacin.

Entre los modelos ms comunes tenemos los siguientes: Hoja de trabajo de consolidacin horizontal: (Puede ser unitaria o mltiple) Hoja de trabajo de horizontal Unitaria: Porque se utiliza una sola para agrupar tanto los conceptos de balance como los de resultado y supervit, designando dos columna para cada una de las empresas a consolidar. Hoja de trabajo de horizontal Mltiple: Es aquella en la que para cada grupo de cuentas exista una hoja de trabajo de consolidacin independiente, esto es, que haya una hoja para concepto de balances, otra para concepto de resultados y otra para supervit. Hoja de trabajo de consolidacin Vertical: Se diferencia de las anteriores en que en lugar de agrupar a cada una de las empresas en forma horizontal. Estas se listan verticalmente. Su empleo es recomendable cuando en la consolidacin intervienen un gran nmero de empresas; dentro de este grupo tambin encontramos unitarios y mltiples, esto es, numero de cuentas de balance, resultados, supervit, en una sola, o bien, para cada grupo de cuentas se designa una hoja de trabajo de consolidacin.

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3.7. PROCEDIMIENTOS DE CONSOLIDACIN La consolidacin de los estados financieros se realizan bajo la teora de la entidad y de la compaa Matrix, las cuales se contraponen resultados en diferentes valores en los estados financieros consolidados.

3.8. TEORAS Teora de la entidad:

I.

Bajo esta teora, la entidad consolida representa una sola empresa en la que el inters minoritario es un tipo especial de inversiones en la misma. Dicho inters forma as parte de del capital de la entidad y las transacciones, balances, ganancia no realizadas y efecto impositivo aplicable se eliminan o reservan en un 100%

II.

Teora de la Compaa Matriz

Bajo esta teora, la entidad consolidada representa la compaa matrix y su inversin de subsidiaria, solo que la inversin se remplaza por los activos pasivos de la subsidiaria y el inters minoritario, quien en este caso es un tipo especial de pasivo.

3.9. COMPENSACIONES Y TRANSACCIONES ENTRE COMPAAS En la elaboracin de estados consolidados deben eliminarse las

compensaciones y transacciones entre compaas, incluyendo: Compra y ventas de productos, otros servicios y servicios. Cuenta y otros valores por cobrar y por pagar. Inversiones en subsidiarias y capital y ganancias retenidas de subsidiarias. Ganancia (perdida) no realizada. Efecto impositivo sobre ganancia (perdida) no realizada.

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3.9.1. Compra y ventas de productos El monto total de las compras y/o ventas entres las empresas consolidadas se eliminan en los papeles de trabajos consolidados. Cuando ya se han ajustados los inventarios, el asiento de eliminacin se lleva contra el costo de venta. Cuando el ajuste del inventario no ha sido registrado, la eliminacin se hace contra la cuenta de compras.

3.9.2. Utilidades no realizadas en los inventarios

Debe eliminarse en los papeles de trabajo consolidados las utilidades brutas en inventario surgida de ventas entre compaas afiliadas. Sin esta eliminacin, las utilidades netas consolidadas estarn sobrevaluadas y el inventario consolidado al fin del periodo tambin estara sobrevaluado. Cuando el inventario que incluya a utilidades brutas por ventas entre compaas afiliadas ha sido vendido a tercero no afiliados, ya no es necesario registrar un ajuste.

3.10. CONTABILIZACIN E INFORMACIN DE LAS EMPRESAS EN ETAPA DE DESARROLLO.

3.10.1. EMPRESAS EN ETAPAS DE DESARROLLO: Se considera que una empresa esta en etapa de desarrollo si dedica sustancialmente todo sus esfuerzo a establecer un nuevo negocio y si existe cualquiera de las siguientes condiciones: Las Operaciones Principales planeadas no han comenzado. Las operaciones principales planeadas han comenzado, pero no se han obtenidos ingresos significativos de dichas operaciones.

FAS-7 describe que las empresas efecta durante la etapa de desarrollo, pero no da una pauta numrica para l clculo del ingreso importante. FAS-7 mencionas las siguientes actividades como indicadoras de que una empresa se encuentra en etapa de desarrollo:

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 Planeamiento Financiero. Obtencin de Capital. Exploracin de bsqueda de recursos naturales. Desarrollo de recursos naturales. Investigacin y desarrollo. Establecimiento de fuentes de aprovisionamientos. Adquisicin de propiedades, planta, equipos y otros activos para las operaciones. Entrenamiento del personal. 3.10.2.Desarrollo del mercado. Si una compaa, primordialmente, esta llevando a cabo estas actividades, se clasifica como en etapa de desarrollo, aun cuando sus opresiones comenzaron a general ciertos ingresos. Una finalizadas estas actividades, y cuando la atencin de la compaa se encuentra en actividades rutinarias y recurrentes, ya la empresa no se encuentra en etapa de desarrollo. Esta pauta probablemente sea ms valiosa para la identificacin de la compaa que se encuentra en la etapa del desarrollo que en un criterio numrico basado en el importe de los ingresos.

3.11. CONTABILIDAD E INFORMACIN FINANCIERA Los estados financieros emitidos por una empresa en etapa de desarrollo, presentaran la posicin financiera, los flujo de efectivo y los resultados de las operaciones de conformidad con los principios de contabilidad generalmente aceptado que se aplican en las empresas ya establecidas y en operacin.

En el caso de una subsidiaria o empresa de tipo similar, esa determinacin se hace dentro del contexto de la entidad que presenta los estados financieros. Por lo tanto, seria posible llevar una partida de gastos en los estados financieros de una subsidiaria y capitalizar ese mismo gasto en los estados financieros de la compaa matriz.

3.12. REVELACIONES Al presentar los mismos estados financieros bsicos que una empresa ya establecida y en operacin, una empresa en etapa de desarrollo debera

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revelar cierta informacin adicional en ellos. Por lo tanto los estados financieros bsicos a presentarse y la informacin adicional incluiran: Un balance general que presente las prdidas acumulada como dficit acumulado en la etapa de desarrollo.

Un estado de resultado con ingresos y gastos para cada ejercicio contable presentado, y tambin una acumulacin progresiva de ambos montos desde la iniciacin de la compaa. Este requisito se aplica igualmente a compaas inactivas que han vuelto a comenzar sus actividades y se encuentran en etapa de desarrollo. En ese momento las acumulaciones empiezan en el momento en que se iniciaron las actividades de desarrollo.

Un estado de flujo de efectivo que refleje los totales acumulados de entrada y salida de efectivo desde el inicio de la empresa, y los importe correspondientes al ejercicio corriente.

Un estado del capital contable, separado, que incluya las siguientes informaciones:

La fecha y el nmero de acciones emitidas a cambio de efectivo u otros recursos, y los importe monetarios asignados en este caso.

Para cada emisin de acciones a cambio de recursos no monetarios, la descripcin de la ndole de los recursos y la base de su valuacin.

Los estados financieros se identifican como pertenencias a una compaa en la etapa del desarrollo e incluyen una descripcin de las actividades planteadas.

En el primer ao en que la compaa ya no puede clasificarse como en la etapa del desarrollo, sus estados financieros deben indicar que ella estaba en esta etapa durante los aos anteriores.

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CAPITULO IV OPERACIONES EN EL EXTRANJERO Y CAMBIO EN EL EXTRANJERO

4.1. MANEJOS DE TRANSACCIONES EN MONEDAS EXTRANJERAS

Los registros de transacciones comerciales y de operaciones fuera de estados unidos de Norteamrica llevados en moneda extranjera, se convierten a dlares de conformidad con los principios de contabilidad generalmente aceptados en ese pas.

Si los estados financieros de las operaciones en el extranjero incluyen cuentas denominadas en moneda de terceros pases, los saldos de esas cuentas se convierten en moneda local antes de convertirlos a la moneda de la matriz.

Una transaccin en una moneda extranjera se contabiliza en los registros financieros de una entidad a la fecha en que se celebra la operacin, normalmente al tipo de cambio vigente a esa fecha.

Si una variacin en el tipo de cambio entre la fecha de la operacin y al fecha en que se liquidan cualesquiera partidas monetarias que surjan de la misma, resultara una diferencia en cambios.

Cuando se liquida en el mismo periodo contable en que se celebro, la diferencia en cambio entre el importe originalmente registrado y el importe liquidado es una utilidad o prdida.

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En caso de no liquidarse en el mismo periodo contable en el que se celebro, la partida en moneda extranjera que resulte a veces se incluye en los Estados Financieros al cierre del periodo contable al tipo de cambio vigente a la fecha de operacin.

La prctica actual varia respecto al tratamiento contable que se da a las ganancias y perdidas provenientes de operaciones en moneda extranjera que no se han liquidado a la fecha del balance. Las ganancias y perdidas corresponden a las partidas monetarias a corto plazo, por lo general se reconocen en los resultados al identificarse. Con frecuencias se observa prctica semejante en partidas monetarias a largo plazo. Sin embargo, algunos difieren las ganancias en base en la prudencia, pero reconocen las perdidas en los resultados, excepto por la parte correspondiente ganancias previamente diferidas. Algunos difieren tanto las ganancias como las prdidas provenientes de partidas monetarias a largo plazo y las reconocen en los resultados del periodo en curso o de futuros, con una base sistemtica durante la vidas restantes de las partidas monetarias a que se refieren.

En determinadas circunstancias, se celebran contratos a futuro para establecer los importes en moneda para informar las que se requieran, o estn disponibles en las fechas de liquidacin de las operaciones en monedas extranjeras. La diferencia entre el tipo a futuro y el tipo post a la iniciacin del contrato refleja, entre otras cosas, la diferencia en la tasa de inters que existen en los dos mercado de monedas y se le reconoce en los resultados durante la vida del contrato para operaciones de compra o de venta a corto plazo, es practica comn usar el tipo de cambio que se especifica en el contrato a futuro relativo como base para cuantificar y reportar las transaccin.

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4.2. CONVERSIN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS DE OPERACIONES EN EL EXTRANJERO

4.2.1. CONVENCIN EN ECONOMA CON INFLACIN ELEVADA: Segn FAS-52, una economa con inflacin elevada es aquella en que la inflacin acumulada en los tres ltimos aos consecutivos se aproxima al 100%. Por lo tanto, para que una economa se clasifique como altamente inflacionaria, su tasa de inflacin debe oscilar entre 30% - 35% anual por tres aos consecutivos.

Tambin establece que la entidad extranjera en una economa de inflacin elevada no tiene una moneda funcional. Para esta entidad se utiliza como moneda funcional la moneda de la matriz. Por consiguiente, los estados financieros de la entidad extranjera en una economa de inflacin elevada se convierten histricamente a la moneda funcional de la matriz.

4.2.2. CONVERSIN CORRIENTE DE LOS ESTADOS FINANCIEROS EXTRANJEROS Antes de efectuar la conversin de los estados financieros a la moneda funcional de la matriz, es necesario que estos conformen con los PCGA. FAS52 cubre el tema de conversin de los estados financieros de una moneda funcional a otra par consolidarlos, o tratarlo segn el mtodo de la particin.

Una vez denominados en su moneda funcional, los activos y pasivos de la entidad extranjeras se convierten a la moneda funcional de la matriz. A esa concesin se le llama CONVERSIN CORRIENTE. Se utiliza como tasa de cambio utilizada es la de la fecha de del balance general de la entidad extranjera.

La conversin de los ingresos, gastos ganancias y perdidas a la moneda funcional de la matriz debe producir resultados similares a los que habra ocurrido si cada transaccin se hubiera convertido utilizando la tasa de cambio en efecto a la fecha en que se registro la transaccin.

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4.3. TRANSACCIONES EN MONEDA EXTRANJERA Es aquella que se liquida en una moneda que no es la moneda funcional de la entidad que presenta estados financieros. Las ganancias y perdidas en transacciones en moneda extranjera generalmente se incluyen en la utilidad neta corriente. Sin embargo, las siguientes transacciones en monedas extranjeras pueden requerir un tratamiento diferente del que se da a todas las dems transacciones en moneda extranjera.

Cualquier ganancia o prdida resultante de una transaccin en moneda extranjera que fue designada como cobertura econmica de la inversin neta en una utilidad extranjera.

Cualquier ganancia o perdida resultante de transacciones en moneda extranjera entre compaa afiliadas y que tienen la naturaleza de transacciones de capital o de financiamiento a largo plazo, entre un inversionista y la entidad en que tiene la inversin y cuando esta ultima se consolida o se combina, o la inversin se contabilidad segn el mtodo de participacin.

Contratos de divisas adelantados. Si la tasa de cambio varia entre la celebracin de un contrato de venta o compra y el momento en que efecta el pago, existe una ganancia o perdida por cambio extranjero

4.4. CONTRATO DE CAMBIO EXTRANJERO FUTURO (CONTRATO DE DIVISAS ADELANTADO)

Un contrato de divisas adelantado es una transaccin en moneda extranjera. El propsito de este contrato es, generalmente, descubrir o proteger otras transacciones o partidas a proveer un medio de especulacin.-

4.5. TRANSACCIONES DIFERIDAS EN MONEDA EXTRANJERA No se llevan a resultados algunas ganancias o prdidas resultantes de contratos de divisas adelantados y de cierto tipo de transaccin en moneda extranjera. Se presentan 1) en la cuenta de ajuste del Capital Contable, junto

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con los ajustes de conversin 2) se incluyen en la ganancia o prdida total causada por la transaccin en moneda extranjera.-

Las ganancias y prdidas diferidas se clasifican como sigue: Ganancias o prdidas en una cobertura eficaz de tipo econmico, tomado para proteger una inversin en el extranjero. Ganancias o prdidas en ciertas transacciones entre compaas afiliadas en moneda extranjera y a largo plazo. Ganancias o prdidas en una cobertura eficaz de tipo econmico tomada para proteger un compromiso identificable en moneda extranjera.

No se incluyen en el estado de resultados las ganancias o prdidas en transacciones de capital o a largo plazo en moneda extranjera que ocurren entre compaas afiliadas; estas ganancias o prdidas se presentan junto con los ajustes por conversin en la cuenta del ajuste del capital contable.

4.6. TASAS CAMBIARIAS

Las tasas de cambio se pueden expresar directa o indirectamente. Las cotizaciones directas se indican en trmino de la moneda domestica; esta prctica es comn actualmente en los Estados Unidos. Por ejemplo, los florines holandeses se pueden cotizar a US$0464, esto quiere decir que se necesitan 464 de dlares para comprar un florn. Cuando se utilicen cotizaciones indirectas, una unidad de moneda domestica se expresa en trmino del nmero de unidades extranjeras que se necesitan para comprar un dlar. Por lo tanto el dlar se cotizara en Holanda a 2155 florines.

En la contabilidad de operaciones extranjeras surge un problema importante debido a las fluctuaciones en la tasa de cambio. Si se va a entregar de inmediato la moneda comprada, la tasa de cambio se denomina Tasa Actual. Sin embargo, si se va hacer una entrega futura de un intercambio de moneda, la tasa se denomina Tasa Futura.

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4.7. REVELACIN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

Los estados financieras o sus notas deben revelar claramente el total de las ganancias o perdidas en transacciones en moneda extranjera que afecta a la utilidad del ejercicio, incluso la ganancia o perdida en contratos de divisas adelantados. Es necesario presentar un anlisis del cambio en la cuenta de ajuste del capital contable causado por los ajuste por convencin del ejercicio. Este anlisis puede presentarse:

En un estado financiero separado En notas a los estados financieros. Dentro del capital social o en un estado similar. El anlisis incluir como mnimo la siguiente informacin:

Saldos acumulados iniciales y finales. El total del aumento o la disminucin para el ejercicio debido a ajuste por convencin y ganancias y perdidas causadas por (a) proteccin de la inversin neta en la entidad extranjera (b) Transacciones a largo plazo entre compaas finales. El total de impuesto a la renta del ejercicio relacionado con los ajustes por convencin. El total del saldo de ajustes por convencin transferido a resultados del ejercicio corriente, por venta o liquidacin completa o sustancial de una inversin en el extranjero.

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CAPITULO V CONTABILIDAD PARA LA INFLACIN

5.1. CONCEPTUALIZACION E IMPORTANCIA DE LA CONTABILIDAD INFLACIONARIA

La inflacin como un proceso de depreciacin del signo monetario de una nacin producto de un aumento general de los precios, inducidos por la desproporcionalidad entre el crecimiento de los medios de pago es de produccin de bienes y servicios en un periodo determinado.

5.2.

Tipos de inflacin

Existen innumerables clases de inflacin pero los mas socorridos son los siguientes: Inflacin de costo Inflacin de Demanda Inflacin de precios Inflacin estructural Inflacin monetaria.

5.2.1. La inflacin de costo Se produce cuando los costos crecen desproporcionalmente en el ente econmico.

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5.2.2. La inflacin de demanda Es cuando se registran incrementos en el consumo de bienes, sin aumento de la oferta de los mismos. 5.2.3. La inflacin de precios Se observa cuando los precios se disparan por consecuencia del consumo en acceso a la capacidad instalada de la empresa.

5.2.4. Inflacin estructural Es cuando la estructura del aparato productivo no responde a los cambios verificados en la demanda.

5.2.5. La inflacin monetaria Se produce cuando existe un inadecuado aumento en los medios de pagos de la economa

La queja ms importante y significativa respecto a la contabilidad en los ltimos aos, es que ignora las realidades econmicas de la vida. En todo el mundo, se ha registrado un firme y rpido ascenso de los precios en los ltimos aos.

Sin embargo, este hecho significativo no es reconocido en la actualidad de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados en el mundo de habla inglesa, y tambin es ignorado o manejado sin eficacia en los procedimientos contables del resto del mundo. Se van a registrar cambios en la contabilidad y en los reportes financieros.

Los efectos de los cambios de precios se ven finalmente reflejados en la medicin del ingreso, pero los efectos estn fusionados implcitamente en todos los dems factores que afectan a la empresa.

5.3.

Importancia y Objetivos

El dinero sirve dos propsitos: como medio de intercambio y como depositario de un valor. El valor del dinero est determinado por la cantidad de bienes y servicios por los cuales puede intercambiarse. Distintas cantidades de dinero

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pueden ser intercambiados por idnticos bienes y servicios en distintas pocas; esto es, que el poder de adquisicin o de compra del dinero cambia.

En alguna poca pasada, $1 dlar poda intercambiarse por una hora determinada mano de obra; en la actualidad, quiz $5 dlares pueden intercambiarse por una hora de la misma clase de trabajo.

El principal objetivo del ajuste de cantidades histricas para los cambios en el nivel general de precios es convertir unidades monetarias (dlares, por ejemplo) que reflejen cantidades variables de poder de compra, en una unidad de medicin comn que refleje una cantidad uniforme de poder de compra para todas las mediciones. Este objetivo es anlogo al cambio de medida de unidades monetarias extranjeras, quiz dlares canadienses o francos suizos, en cantidades equivalentes, de dlares de Estados Unidos, en el proceso de consolidacin de la posicin financiera y operaciones de las subsidiarias en el extranjero con la posicin financiera y operaciones de la compaa matriz de los Estados Unidos. Los ajustes en las cantidades histricas para que reflejen los cambios en el nivel general de precios estn diseados para mejorar las mediciones contables a fin de que stas sean importantes y permitan: Hacer que los resultados de operaciones aritmticas reflejen mediciones contables ms significativas. Que las comparaciones entre perodos sean ms significativas. Mejorar el significado de la medicin del ingreso. Proporcionar informacin explcita respecto al impacto de la inflacin en las empresas.

5.4.

PARTIDAS MONETARIAS Y NO MONETARIAS

5.4.1. Activos y pasivos monetarios Se denominan partidas monetarias a los activos y pasivos cuyos montos, por contrato u otra razn, representan un nmero fijo de unidades monetarias. El efectivo, las partidas por cobrar o por pagar en efectivo, son ejemplos de partidas monetarias.

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Las partidas monetarias pierden o ganan poder adquisitivo general al existir inflacin o deflacin, respectivamente. Por ejemplo, el tenedor de un pagar por $10,000 que vence hoy, que fue emitido hace diez aos, slo recibir esa misma suma a pesar de que el poder adquisitivo de $10,000 es considerablemente menor que hace 10 aos.

5.4.2. Activos y pasivos no monetarios: Se denominan partidas no monetarias a aqullas que no representan un nmero fijo de unidades monetarias. Los inventarios, las inversiones en acciones comunes, la propiedad, la planta, el equipo y los cargos diferidos son partidas no monetarias. Si los valores de las partidas no monetarias no suben o bajan proporcionalmente, los tenedores de esas partidas pueden perder o ganar al subir o bajar un nivel general de precios. La partida no monetaria se ve afectada (1) por el alza o baja del nivel general de precios y (2) por el aumento o la disminucin de su valor razonable especfico. Si la disminucin del poder adquisitivo compensa exactamente al aumento en el precio de las acciones, el inversionista se encuentra hoy en la misma situacin econmica en que estaba hace 10 aos.

5.5.

POSICIN MONETARIA NETA

La posicin monetaria neta a una fecha determinada es igual a la diferencia entre los activos y los pasivos monetarios. La posicin puede ser positiva (los activos monetarios excede a los pasivos monetarios) o negativa (los activos monetarios son menores que los pasivos monetarios).

Algunos activos y pasivos tienen caractersticas monetarias y no monetarias al mismo tiempo. Por ejemplo, la deuda convertible es monetaria en cuanto a la obligacin fija que representa, pero no monetaria en su derecho de conversin. Debe determinarse si una partida es monetaria o no a la fecha del balance general. Por lo tanto, la deuda convertible existente a esa fecha debe clasificarse como partida monetaria.

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Una inversin especulativa en bonos debe clasificarse como no monetaria, pues el importe a recibirse cuando se venda el bono no est fijado a la fecha del balance general. Si a esta fecha se planea tener el bono hasta su vencimiento, su importe estara fijado y debe clasificarse como partida monetaria.

5.6.

PROCEDIMIENTO DE AJUSTES DEL NIVEL GENERAL DE PRECIOS

5.6.1. Estados Financieros Sydney Davidson y otros en su obra contabilidad para la inflacin, ilustran el procedimiento de ajustes con los estados financieros que se presentan a continuacin; as como el ndice de deflacion de precios implcitos en el producto nacional bruto (PNB), cubriendo un periodo de 1954 a 1973, o sea para los aos 1 al 20 respectivamente. Este periodo de 10 aos incluye un periodo de 10 aos de inflacin gradual (aproximadamente 1.9% de inflacin anual de 1954 a 1963) y alrededor de 10 aos ms significativa (aproximadamente 3.7% de inflacin anual, de 1964 a 1973)

5.6.2. Calculo de Ajuste

Para ajustar los dlares de poder de compra variable reportados en los estados financieros, preparados sobre una base histrica, en dlares de poder de compra conforme a la fecha del balance general ms reciente, debe hacerse una serie de clculos usando un ndice que refleje los cambios en el poder de compra del dlar.-

5.6.3. Cuentas monetarias comparadas con no monetarias En el proceso de reajustar las cantidades histricas por cambios en el nivel general de precios, es necesario distinguir entre (1) las cuentas que estn automticamente valuadas en dlares corrientes y que, por lo tanto, no quieren ajustes por el nivel de precios, y (2) las cuentas que requieren por el nivel de precios para que sean valuadas en trminos de dlares actuales.-

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El efectivo, las demandas sobre cantidades fijas de efectivo y las obligaciones para pagar cantidades fijas de efectivo estn necesariamente medidos en dlares corrientes, las cuales no estn afectadas por los cambios en el nivel general de precios.-

Todas las cuentas que no estn clasificadas como monetarias se consideran cuentas no monetarias. Los ejemplos de cuentas no monetarias incluyen el inventario de mercanca, planta, equipo y capital: Todos los ingresos y gastos tambin son cuentas no monetarias.

La diferencia entre cuentas monetarias y no monetaria es crtica en la preparacin de los estados financieros CANGP. Las cuentas monetarias automticamente se expresan en dlares de poder general de compra corriente y, en consecuencia, no requieren ajuste de nivel de precio.

Por otra parte, las cuentas no monetarias, estn reportadas en los estados financieros convencionales en trminos del nmero de dlares histricos erogados en la cuenta. Al preparar estados financieros CANGP, las cuentas no monetarias deben reajustarse a un nmero de dlares equivalente al poder general de compra actual.

5.6.4. Presentacin de estados comparativos con el nivel de precio ajustado Al preparar los estados financieros comparativos con el nivel de precios ajustado, por ejemplo, el balance general comparativo y el estado de resultados comparativo, las cantidades del perodo anterior siempre deben revaluarse en trminos de poder de compra corriente. Si los estados ajustados que hayan sido preparados para el ao anterior, Si los estados ajustados han sido preparados para el ao anterior, este reajuste se puede lograr multiplicando cada cantidad en los estados ajustados del perodo anterior por el cambio en el ndice durante el perodo en curso.

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5.7.

PREPARACIN DEL BALANCE GENERAL AJUSTADO AL NIVEL GENERAL DE PRECIOS.

Mostrados ya los procedimientos de reajuste al nivel general de precios de las cuentas del balance general ms comnmente encontradas en los estados financieros publicados, utilizando los datos para la Demonstrator Corporation

presentados, en la seccin anterior. El balance general comparativo de la Demonstrator Corporation, al 31 de diciembre del ao 19 y del ao 20 en dlares histricos, y reajustado por los cambios a nivel general de precios.

El porqu de ajustar las cuentas del balance de la Demostrator Corporation es el de actualizar las cantidades de dlares histricos y presentarlas en termino de dlar en poder general de compra al final del ao 20, que es la fecha del balance mas reciente. Debido a que es necesario preparar un balance comparativo con ajuste al nivel general de precios, las cantidades convencionales reportadas en el balance al final del ao 19, tambin deben ser reajustadas en termino del poder general de compra del ao 20.

Continuacin se presenta una distincin entre cuentas monetarias y no monetarias y la discusin sobre los procedimientos de reajustes para cuentas individuales de activos y capital.

5.8.

ACTIVOS

5.8.1. Efectivo La cantidad de efectivo en poder de la demostrator al 31 de diciembre del ao 20 es de 140,000.00 estos son necesariamente dlares del 31 de Diciembre del ao 20, por tal razn no es necesario ajustarlo.

5.8.2. Cuenta por cobrar Los procedimientos de ajuste para la cuenta por cobrar, debido a que son activos monetarios, son los mismos que para el efectivo. A la fecha del ltimo balance general, la DEMOSTRATOR tiene crditos contra sus clientes por $400,000.00 despus de deducir el descuento para cantidades que se estiman como incobrables. Este crdito esta manifestado en trmino de dlares al 31 de

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diciembre del ao 20. Debido a que las cuentas por cobrar constituyen un activo monetario, ningn ajuste es necesario.

5.8.3. Inventarios

La mayora de los inventarios estn medidos en trminos del costo histrico de adquisicin -del nmero de dlares erogados en el pasado para obtener la cantidad de inventario ahora en existencia-. En consecuencia los inventario, los inventarios son cuentas no monetaria. Si se van efectuar todas las mediciones en trminos de dlares de hoy, es necesario convertir el costo en dlares histricos de los inventarios en un numero equivalente a nmeros de hoy. Para hacer esto se requiere conocer la fecha de adquisicin y el costo histrico.

5.8.4. Pagos por anticipados

Los pagos por anticipado son activos no monetarios. Como tales, deben reajustarse basado en el numero de dlares gastados de poder de compra equivalente a la fecha del balance general.

Por Ejemplo.

Los anticipos por seguros, renta y publicidad son inversiones en potenciales de servicios futuros - proteccin contra riesgos, provisin de amparo y aumento de ventas-, ninguna de esta cuenta se miden sobre la base del recibo futuro de determinacin cantidad fija de dlares. El anticipo por renta de un edificio o maquina es una forma de invertir en los potenciales de servicio futuro que se obtendrn del edificio o de la maquina; la compra directa del edificio o de la maquina es otra forma de lograr esencialmente lo mismo. Los pagos anticipados de impuesto a la propiedad constituyen un activo no monetario que representa los derechos de uso y ocupacin y los beneficios de cualquier servicio que pueda proporcional la unidad gubernamental que fijo el impuesto. Por lo general, no existe una demanda sobre el efectivo; el activo se mide sobre la base de una derogacin de efectivo pasada, no en una futura recepcin de efectivo.

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5.8.5. Inversiones

La demostrator corporation manifiesta una inversin del 15% en acciones comunes de la united, Inc., al costo. La inversin fue hecha durante el ao 14, cuando fue organizada la Unted, Inc. La cuenta inversiones en acciones comunes representa un activo no monetario medido sobre la base de la cantidad de efectivo invertido durante el ao 14. En consecuencia, se requiere el siguiente ajuste en el nivel de precios.

158.9 / 117.6 x $160,000= $216,190

5.8.6. Propiedad, planta y equipo

Los ajustes al nivel de precios para propiedades, planta y equipo son directos, pero debido al gran nmero de cuentas y fechas de adquisicin probablemente aplicadas., el proceso inicial de ajuste puede ser tedioso. Por fortuna, una vez echo el ajuste inicial, el ajuste de los aos que siguen quizs sea relativamente sencillos.

La demotrator adquiri su terreno cuando se formo la compaa en el ao 1. no se han hecho mas adquisiciones de terrenos, y nada del terreno original se han vendido. En consecuencia, los siguientes ajustes son aplicables tanto para el 31 de diciembre del ao 20 como para el 31 de diciembre del ao 19:

Terreno: 158.9 / 89.6 x $80,000= $141,875

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5.9.

PASIVOS

5.9.1. Pasivos Circulantes

Las cuentas por pagar y otros activos circulantes- (por lo general sueldos y salarios, servicios pblicos y renglones similares que representan servicios ya recibidos, por lo que ya no se han hecho el pago) son cuentas monetarias medidas directamente sobre la base del numero fijo de dlares requeridos para su pago) son cuentas monetarias medidas directamente sobre la base del numero fijo de dlares requeridos para su pago. Como tales se valan automticamente en termino de dlares corrientes.

5.9.2. Anticipo sobre contratos de mantenimiento

En algunos negocios, se reciben de clientes pagos por anticipado. El cobro de una suscripcin de tres aos por editores de revistas, el cobro de primas por compaas de seguro al principio del periodo de cobertura, y el cobro anticipado de arrendamiento por parte de los casatenienses, son ejemplos. Tales cobros por anticipado representan obligaciones que de una liquidacin futura en bienes y servicios.

5.9.3. Pasivos a largo plazo

Las obligaciones de la demostrator al 6 por ciento del fondo amortizacin fueron emitidas a la par durante el ao 14 para proporcional capital de trabajo adicional y fondos para la compra de equipos. Los pagos al fondo de amortizacin principiaran en el ao 23; las obligaciones en el ao 33.

La obligacin de hacer pagos peridicos de inters y un pago de del principal a su vencimiento est medida en trminos de cantidades especificas de dlares, sin tomar en cuenta los cambios en el poder adquisitivo del dlar; la obligacin es monetaria, medida directamente sobre la base de las cantidades futuras de efectivo que van a erogarse en esta liquidacin. La cantidad de 500,000.00 reportada en el balance general convencional, es el valor presente de los

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pagos futuros descontados a la tasa del 6 por ciento. No se requieren ajustes para el saldo al 31 de diciembre del ao 20. para propsitos de comparacin, el balance del ao 19 debe reajustarse en dlares al final del ao 20.

5.9.4. Impuesto sobre la renta diferido

La cuenta de impuesto sobre la renta diferido, reportada en el balance de la demostrator corporation, representa el numero acumulado de dlares obtenido por el ahorro de impuestos, en vez del mtodo de lnea recta utilizada para los estados financieros. De acuerdo con una opinin, la cuenta representa una obligacin monetaria medida directamente sobre la base del numero de dlares que se pagaran cuando el margen de depreciacin autorizados para propsitos impuestos sea menor que la depreciacin reportada en los estados financieros.

5.10. CAPITAL SOCIAL.

Los ajustes de nivel de precios de la cuenta de capital dependen de la naturaleza de la informacin que tales cuentas intenten proporcional. Se admite que dichas cuentas no reflejen necesariamente restricciones legales confiables; por ejemplo, la cuenta de utilidades retenidas en un balance general consolidado, no tiene significado legal, porque la empresa consolidada no tiene existencia legal como tal.

5.10.1.

Acciones preferentes

Las

acciones

preferentes

pueden

ser

monetarias

no

monetarias,

dependiendo de la base usada para determinar su valor. Por lo general, las preferentes estn valuadas en el balance general convencional, al valor a la par, al valor agregado manifestado de tales acciones. En este caso, las acciones refleja dlares del poder general de compra del periodo en el cual se emitieron las acciones preferentes. Las acciones preferentes se manifiestan en ocasiones al precio de retencin o al valor de su liquidacin en el momento de su liquidacin, en vez de del valor a pagar agregado manifestado. En ese caso las acciones preferentes se tratan como cuentas monetarias.

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Las acciones preferentes no monetarias deben reajustarse multiplicando la cantidad de unidad de unidad monetaria que expresan, por la relacin del ndice del poder general de compra a la fecha de emisin de las acciones.

5.10.2.

Acciones comunes

La distincin entre la cuenta de acciones comunes, la cuenta de capital adicional pagado y la cuenta de utilidades retenidas, son de naturaleza principalmente legal; todas son componentes de la particin en el negocio de los accionistas. Desde un punto de vista econmico, la participacin neta de los accionistas comunes es una sola suma residual inseparable; al preparar los estados financieros ajustado al nivel general de precios quizs sea mejor tratarlos como tal.

Si se considera conveniente separar la cantidad de capital invertido (pagado) de las acciones comunes de las utilidades retenidas el primero debe ajustarse por el cambio de los niveles de precios y el ultimo debe tratarse como cantidad residual. Tal separacin no tiene ninguna connotacin legal. Sin embargo, cualquier subdivisin adicional del capital invertido a lo largo de los lineamientos legales, en capital declarado y en componentes adicionales de capital pagado, es probable que sea confusa. Como informacin financiera, la distincin carece de significado; como informacin legal, las cantidades de capital declarado y capital adicional pagado, se mantienen fijas en trminos de nmero de dlares. En consecuencia, la cantidad fija legal de acciones comunes y capital pagado adicional creara una ganancia adicional en el poder de compra, que tendr que incluirse en las utilidades retenidas. Esto implicara una parte de a participacin neta de los accionistas comunes tuviera una ganancia a costa de la otra parte un resultado sin sentido.

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5.11. PREPARACIN DEL ESTADO DE RESULTADO AJUSTADO AL NIVEL GENERAL DE LOS PRECIOS Esta parte muestra los procedimientos de reajuste al nivel general de precios de las cuentas del estado de resultado.

Igual que con las cuentas del balance general, el objetivo es presentar todos los ingresos, erogaciones, ganancias y perdidas en trminos de dlares con poder de compra general del final del periodo. Las cuentas del estado de resultado son no monetarias. Todo ingreso y gasto debe ser reajustado, a partir del numero de dlares histricos, usados en su medicin, a un numero equivalente de dlares del ao 20. para la demotrator corporation, el numerador del factor de reajuste en el ndice de deflacin del PNB para el cuarto trimestre del ao 20. debe tenerse un cuidado especial al seleccionar el ndice de precios apropiado para el denominador del factor de reajuste. Los ingresos y los gastos, para propsitos de determinar el denominador adecuado para el factor de reajuste, pueden dividirse en dos grupos:

GRUPO 1: Ingresos y gastos asociados con cambios en los activos o en los pasivos monetarios.

GRUPO 2: ingresos y gastos asociados con cambios en los activos o en los pasivos no monetarios.

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CONCLUSIONES
Los estados financieros parecen representar las operaciones y posicin financiera de una empresa nica; sin embargo estos estados podrn presentar, los resultados financieros de diversas empresas, las que estn enlazadas a travs de intereses de propiedad. Normalmente se dice que existe slo una entidad econmica, cuando dos o ms compaas separadas se encuentran tan ntimamente relacionadas a travs de inversiones o participacin de propiedad, como si se tratara de una sola empresa. Esta relacin surge cuando una compaa adquiere el control a travs de la mayor parte de las acciones con derecho a voto de otra compaa. La NIC 22 define que una combinacin de negocios, es la operacin de reunir empresas independientes en una sola entidad econmica, lo que da como resultado que una de las empresas obtenga el control sobre los activos netos y operaciones de la misma. El trmino combinacin de negocios, engloba una gran variedad de transacciones en diferentes formas, es decir, que una combinacin de negocios, se refiere en general, a cualquier conjunto de circunstancias en que dos o ms negocios se renen. As, cada una de las siguientes transacciones se considera una combinacin de negocios, porque en cada caso dos o ms compaas se estn reuniendo dentro de una sola entidad, aun cuando cada una de ellas adopte una forma legal diferente. Una compaa puede adquirir todo el capital social de la otra o la totalidad de sus acciones, a cambio de efectivo, otros activos, o

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emitiendo acciones. Con este control la compaa adquirente puede transferir los activos y pasivos a sus propios registros contables y disolver la segunda compaa. Dos o ms compaas podrn transferir ya sea sus activos o su capital social a una compaa recin constituida, disolvindose las anteriores. Una compaa puede adquirir un control legal sobre otra, mediante la adquisicin de la mayor parte de las acciones con derecho a voto de otra compaa. Aun cuando se posee un control legal, no se est llevando a cabo una disolucin y cada una de las empresas permanece como una sociedad annima. Sin importar la forma legal en que se lleve a cabo una combinacin de negocios se habr creado una sola entidad econmica, por lo tanto un slo juego de estados financieros consolidado debe elaborarse.

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BIBLIOGRAFA
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