Usura - El Mostrador

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POSTEOS del DA
24 de Junio de 2011

USURA
MANUEL RIESCO
Economista. Ex coordinador del programa econmico de Jorge Arrate. http://mriesco-crisis.blogspot.com

Los crditos de consumo son usura pura y dura. Su tasa de inters promedio supera el 30 por ciento real anual y resulta siete veces ms elevada que los crditos a empresas o hipotecarios. En el caso de las tarjetas de casas comerciales se eleva a 43 por ciento y las tarjetas de crdito bancarias promedian 47 por ciento real anual. Solo las superan las tarjetas de La Polar con 48 por ciento real anual! El endeudamiento total de las personas en este tipo de crditos equivale a ms de seis veces la planilla mensual de remuneraciones de todos los cotizantes en las AFP. El monto pagado mensualmente en intereses equivale a una sexta parte de la misma. La mayor parte va a parar a manos de los bancos. Las cooperativas de ahorro y crdito, en cambio, cobran una tasa de inters real inferior a 3 por ciento anual! Como se puede observar en el Cuadro 1 que sigue, elaborado por CENDA en base a informacin de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras (SBIF), los crditos bancarios constituyen casi el 95 por ciento de los crditos totales, mientras las tarjetas de casas comerciales representan poco menos del 3 por ciento y el resto corresponde a cooperativas. Como cabra esperar, la mayor parte de los crditos se otorgan a empresas. A abril del 2011 stos suman casi 48,5 billones de pesos, lo que equivale a poco menos de la mitad del Producto interno Bruto (PIB) y representa cerca del 60 por ciento del total de crditos bancarios, de cooperativas y casas comerciales. Es decir, la mayor parte del crdito es productivo, en el sentido antes mencionado. Sin embargo, los crditos a personas ya suman poco menos de 35 billones de pesos, equivalen aproximadamente a un tercio del PIB y constituyen cerca del 40 por ciento de los crditos totales. Sin embargo, la mayor parte de los crditos a personas son crditos hipotecarios de vivienda, los que suman poco ms de 20 billones de pesos, que equivalen a un quinto del PIB y un cuarto de los crditos totales. Las tasas de inters de los crditos a empresas e hipotecarios no difieren sustancialmente. Si los primeros se estiman como el promedio de todos los crditos a ms de un ao y de ms de 2,000 Unidades de Fomento (UF), que equivalen a cerca de 44 millones de pesos, su tasa de inters promedio es de 4,12 por ciento anual, muy parecida a la tasa de los crditos hipotecarios de vivienda a ms de 20 aos plazo, la que alcanza a 4,44 por ciento anual. Todo ello segn la informacin oficial de la SBIF.
Cuadro 1

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Una cosa bien diferente ocurre con los crditos de consumo. En total suman poco menos de 14,4 billones de pesos, que equivale a un 14 por ciento del PIB y a poco ms de un sexto de los crditos totales, como se aprecia en el Cuadro 1. La tasa de inters promedio de los mismos, sin embargo, es de 31,15 por ciento anual casi siete veces mayor que los crditos a empresas o hipotecarios! Como se aprecia en el Cuadro 2, incluyen los crditos de consumo en cuotas y tarjetas de crdito de los bancos, adems de los crditos de consumo de cooperativas y las tarjetas de casas comerciales. Los crditos de consumo en cuotas de los bancos representan ms de un 52 por ciento del total de crditos de consumo y tienen una tasa de inters promedio de 25,2 por ciento anual. Las tarjetas de crdito bancarias y las tarjetas de casas comerciales, que representan respectivamente un 13,6 por ciento y un 21,5 por ciento de los crditos de consumo, tienen tasas de inters reales anuales de 46,7 por ciento y 43,2 por ciento!

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24/06/2011

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El carcter usurario de estos crditos queda de manifiesto al compararlos con los crditos de consumo de cooperativas, que representan un 6,7 por ciento de este tipo de crditos a personas y tienen una tasa inferior a 3 por ciento anual!
Cuadro 2

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El total de crditos de consumo alcanza a 14,4 billones de pesos, como se ha dicho y su tasa de inters promedio ponderado por cada tipo de crdito asciende a 31,15 por ciento anual. Ello representa un pago intereses de casi 4,5 billones de pesos por ao o 373.070 millones de pesos por mes. De este modo, la suma total de crditos de consumo representa 6, 4 veces la planilla de remuneraciones de cotizantes a las AFP, que suma poco ms de 2,2 billones de pesos mensuales segn la Superintendencia de Pensiones (SP). Por otro lado, el pago de intereses de crditos de consumo representa exactamente la sexta parte de la planilla mensual de remuneraciones. Ello se muestra en el a continuacin.
Cuadro 3

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A estos tipos se les pas la mano. Est bien que se aprovechen un poco. Pero nunca tanto! Te quedaste corto Willy!
Manuel Riesco es Economista. Ex coordinador del programa econmico de Jorge Arrate. http://mriesco-crisis.blogspot.com

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